Konvertuojamas ARM

Kas yra kabrioletas ARM

Konvertuojamas ARM yra reguliuojamos palūkanos (ARM), suteikiantis paskolos gavėjui galimybę konvertuoti į fiksuoto dydžio hipoteką. Konvertuojami ARM yra parduodami kaip būdas pasinaudoti krintančiomis palūkanų normomis ir paprastai apima specifines sąlygas. Paprastai finansų įstaiga imasi mokesčio už ARM pakeitimą fiksuoto dydžio hipoteka.

KREPŠINIO ARMO SUMAŽINIMAS

Konvertuojama ARMS yra dviejų tipų hipotekų junginys: įprastinė fiksuoto dydžio 30 metų hipoteka ir reguliuojamos palūkanų hipotekos (ARM). Pastovios palūkanų normos paskolos suteikia paskolos gavėjui saugumą žinant, kad jo mėnesinė įmoka niekada nesikeis, net jei palūkanos padidės; laikui bėgant, mokėjimai iš tikrųjų mažėja, palyginti su infliacija. Reguliuojamos palūkanų normos įkeitimas prasideda nuo daug mažesnės įvadinės įmokos normos, tačiau po nustatyto laikotarpio (paprastai penkerių metų) norma pakoreguojama pagal indeksą, pavyzdžiui, LIBOR, pridedant maržą. Paprastai norma keičiama kas šešis mėnesius ir gali pakilti arba mažėti (neviršijant sutartyje nustatytų ribų).

Turint konvertuojamą ARM, hipoteka prasideda kaip 30 metų reguliuojamas įkainis - tai yra, esant mažesnei už rinkos vidurkį. Tačiau per nustatytą laikotarpį, dažnai po pirmųjų metų, bet prieš penktus, skolininkas turi galimybę konvertuoti į fiksuotą palūkanų normą. Naujoji palūkanų norma paprastai yra mažiausia siūloma norma per septynias dienas prieš užsiblokuojant. Taigi, jei palūkanų normos krenta, paskolos gavėjas gali gauti mažesnę fiksuotą normą, nei galėjo gauti iš pradžių.

Konvertuojamieji ginklai gali parodyti, kai įkainiai yra aukšti

Dešimtojo dešimtmečio pradžioje pristatyti konvertuojami ARM į sceną pateko per dviženklę fiksuotų palūkanų hipoteką. Teorija buvo tokia, kad kadangi istoriškai mažai tikėtina, kad palūkanų normos kils daug aukščiau (užkirstas kelias nepaprastajai infliacijai), konvertuojamų ARM skolininkai iš esmės galėjo lažintis dėl didelės mažesnių palūkanų normos ateityje. Ankstyvieji konvertuojami ginklai buvo brangūs ir juose buvo griežtų apribojimų. Tačiau 1987 m. Vyriausybės remiamos hipotekos įmonės „Fannie Mae“ ir „Freddie Mac“ antrinėje rinkoje pradėjo pirkti konvertuojamus ginklus; Kadangi dauguma komercinių bankų parduoda savo hipotekos paskolas antrinėje rinkoje, tai, kad du hipotekos milžinai priėmė konvertuojamus ginklus, jie greitai išplėtė. Savo ruožtu konkurencija sąlygojo mažesnius mokesčius ir mažiau ribojančias sąlygas.

Neigiama pusė

Pagrindinis konvertuojamų ARMS trūkumas yra tas, kad jie verčia skolininką stebėti palūkanų normas ir numatyti būsimus pokyčius - to net ekspertai negali patikimai padaryti. Be to, konvertuojamojo ARMS palūkanų normos - tiek įvadinė, tiek vėlesnė fiksuota norma - paprastai yra šiek tiek didesnės nei rinkos normos. Nors skolininkai nemoka uždarymo išlaidų konvertuodami hipoteką, skolintojai imasi mokesčių. Tuo tarpu, jei įvadiniu laikotarpiu padidės palūkanų normos, prarandama konvertuojamo ARM nauda. Galiausiai mėnesinė įmoka po konvertavimo beveik neabejotinai bus didesnė nei ta, kurią namo savininkas mokėjo pagal erzinimo normą, nors ir su saugumu, kad ji išliks fiksuota.

Susijusios sąlygos

Kas yra „Teaser Rate“? „Įspūdis“ paprastai reiškia įvadinę normą, apmokestinamą kredito produktu. daugiau „Teaser Loan“ - Apibrėžimas „Įspėjimas paskolas“ gali būti bet kokia paskola, už kurią siūloma pajusti palūkanas. Kreditinės kortelės su 0% įvadine palūkanų norma ir reguliuojamos palūkanų hipotekos yra įprasti paskolas teikiančių paskolų pavyzdžiai. daugiau Kaip hipotekos palūkanų normos fiksavimas padeda skolininkams gauti mažiausią palūkanų normą. Fiksuota palūkanų norma gali suteikti paskolos gavėjui apsaugą nuo padidėjimo palūkanų normos fiksavimo laikotarpiu, tuo tarpu sumažintos paskolos galimybė skolininkui suteikia galimybę pasinaudoti sumažėjusios palūkanų normos per blokavimo laikotarpį. daugiau Atitinkamos paskolos apibrėžimas Tinkama paskola yra hipoteka, lygi ar mažesnė už dolerio sumą, nustatytą laikantis paskolos limito, kurį nustatė Fannie Mae ir Freddie Mac federalinis reguliatorius, Federalinė būsto finansų agentūra (FHFA), ir atitinka finansavimą Freddie Mac ir Fannie Mae kriterijai. daugiau 3/27 reguliuojamos palūkanų normos hipoteka (3/27 ARM) 3/27 reguliuojamos palūkanos arba 3/27 ARM yra 30 metų hipotekos priemonė, dažnai siūloma antrinės rizikos paskolų gavėjams. daugiau 2/28 reguliuojamos palūkanų normos hipoteka (2/28 ARM) 2/28 reguliuojamos palūkanos (2/28 ARM) turi pradinį dvejų metų fiksuotos palūkanų normos periodą, po kurio palūkanų norma kinta pagal indeksą plius a. paraštė. daugiau partnerių nuorodų