Povandeninis
Povandeninis yra terminas finansinei sutarčiai ar turtui, kurio vertė yra mažesnė už jo tariamąją vertę. Ši prekė gali būti nebekontroliuojamo pasirinkimo sandoris, kai šiuo metu akcijos prekiauja aukščiau pasirinkimo sandorio kainos. Dažniau šis terminas vartojamas kalbant apie namą ar kitą reikšmingą turtą, kurio neapmokėta turto hipoteka ar paskola yra didesnė nei to turto vertė.
Bet kuriuo atveju turėtojas turi turtą be vidinės vertės. Hipotekos ar paskolos atveju turto turėtojas iš tikrųjų yra skolingas daugiau nei turtas yra vertas.
Povandenis taip pat vadinamas aukštyn kojomis.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Povandeninis turtas reiškia, kad turtui yra ne pinigai, opcionų prekybos terminas, tačiau jis dažniausiai reiškia paskolą turtui, didesnei už tą turtą, kurio verta.
- Namų savininkas yra povandeninis, jei jų hipoteka yra didesnė nei to, ko verta namas.
- Povandeninių situacijų dažnai, bet ne visada, galima išvengti ieškant gerų pasiūlymų ir sukuriant saugumo ribą tarp turto vertės ir paskolos sumos.
Povandeninių paskolų aiškinimas
Paaiškino povandeninis
Prekyboje pasirinkimo sandoriais išleidžiamų pinigų (OTM) pirkimo kaina yra didesnė nei dabartinė pagrindinių akcijų ar prekių kaina. OTM pardavimo akcija yra mažesnė už dabartinę bazinės priemonės kainą. Jei pagrindinis turtas negali judėti aukščiau nei įspėjimo apie pirkimą ar žemiau pardavimo įspėjimo, pasirinkimo sandoris netenka prasmės. Taip atsitinka todėl, kad visa OTM pasirinkimo sandorio vertė yra išvedama iš jo laiko vertės ir pagrindinės priemonės galimybės judėti pinigais (ITM). Tačiau jei jis nejudina ITM, visa ta laiko vertė sumažėja, pasirinkimo sandorio savininkui paliekant bevertį turtą.
Prekybininkai naudojasi OTM parinktimis, kai mano, kad pagrindinis turtas galų gale pasisuks norima linkme.
Dažniausiai povandeninis turtas reiškia turtą, kurio vertė yra mažesnė už negrąžintą to turto paskolą. Tai gali atsitikti maržinės prekybos sąskaitoje, kur prekybininkas turi akcijų su finansiniu svertu, tačiau įmonė (akcijos) paskelbia bankrotą ir akcijų paketai nebeužtikrina maržos ar paskolos, kurią brokeris suteikė iš pradžių akcijų pirkimui. Sąskaita yra povandeninė, ir investuotojui reikės kur nors kitur rasti lėšų, kad būtų galima grąžinti pinigus (paskolą), kuriuos jie prarado akcijų rinkoje. Tai vadinama garantiniu įkaitu.
Jei įsigyjamas naujas automobilis su paskola, pirkimas beveik iš karto lemia tai, kad pirkėjas yra povandeninis, nes automobilis iškart nusidėvės, kai jis bus nuvežtas iš aikštelės, o paskola bus išmokėta lėtai per daugelį metų. Galų gale, kai bus atlikta daugiau mokėjimų ir automobilis nusidėvės lėčiau, automobilis vėl bus virš vandens. Pavyzdžiui, per 10 metų paskola yra išmokėta, tačiau savininkas tikriausiai gali parduoti automobilį už kelis tūkstančius dolerių, priklausomai nuo automobilio markės ir sveikatos.
Nekilnojamasis turtas po vandeniu
Nekilnojamasis turtas povandeninis reiškia situaciją, kai namas ar kitas turtas yra vertas mažiau nei pinigai, kuriuos reikia mokėti už paskolą. Ši menka vertė kelia problemų ir būsto savininkui, ir hipotekos turėtojui. Jei būsto savininkui reikia persikelti, būsto pardavimas neužduos pakankamai pinigų hipotekos turėtojui sumokėti, net prieš sumokant mokesčius už sandorius. Tokiu atveju būsto savininkas turi susirasti papildomų lėšų arba sudaryti trumpalaikį išpardavimą su trečiąja šalimi. Šios rūšies problemos, savo ruožtu, sukelia teisines kovas ir galimus sunkumus tiek pradiniam namų savininkui, tiek trečiajam kreditoriui.
Nors trumpalaikis pardavimas apsunkina procesą, kurio metu pradinis skolintojas susigrąžina savo pinigus, reikšmingesnė povandeninių hipotekų problema iškilo po būsto burbulo 2006 m. Ir bankroto 2007 m. Tai lėmė hipotekos įsipareigojimų neįvykdymą, o skolinantys bankai patyrė nuostolių ir atsirado papildomų išlaidų likvidavus įsigytus namus.
Patarimai, kaip vengti povandenio
Būti po vandeniu pasiskolinus ne visada yra siaubingas dalykas. Kol bus atlikti mokėjimai, paskola bus išmokėta ir povandeninė padėtis gali būti laikina. Taigi, povandeninių situacijų dažniausiai galima išvengti ieškant saugumo maržos įsigyjamo turto ir paskolos sumos atžvilgiu.
Jei įsigysite gerą sandorį dėl namo ar automobilio, kuriame turto vertė gali būti parduota daugiau nei sumokėta (tam tikrą laiką), paskolos suma bus mažesnė, o tarp turto vertės ir paskolos yra didesnis rezervas. suma. Tai reiškia, kad turto vertė turėtų sumažėti daugiau, kad jis būtų povandeninis. Palyginkite tai su pora, kuri permoka už namą, sumokėdama 300 000 USD per varžytynes už namą, kuris iš tikrųjų kainuoja tik 280 000 USD. Priklausomai nuo to, kiek jie numeta, jie gali būti iškart po vandeniu arba, jei būsto kainos kris, per trumpą laiką jie gali būti beveik povandeniniai.
Dėl paskolos sąlygų pažeidimo praleidę mokėjimus ar papildomus mokesčius galite greitai padidinti skolos sumą. Dėl šios priežasties paskola gali persikelti po vandeniu ar giliau po vandeniu. Kreditoriai dažnai nori ieškoti sprendimų su skolininkais, jei finansinės problemos yra trumpalaikės, nes skolintojas nenori išgyventi povandeninio turto pardavimo, kad tik iš dalies galėtų grąžinti paskolą nuostolingai.
Jei susiduriate su finansinėmis problemomis, pasitarkite su finansų planuotoju, skolų konsultantu ir (arba) skolintoju, kad padėtumėte rasti sprendimą, kol problema dar labiau pablogės.
Buvimas po vandeniu hipotekoje pavyzdys
Tarkime, kad asmuo mato jiems patinkantį namą, kurio kaina yra 400 000 USD. Jie turi 40 000 USD už įmoką, arba 10%. Neįskaitant kitų mokesčių ir hipotekos draudimo, o tai reikš, kad kai kurioms įmokoms nebus imtasi principo, paprasčiau tariant, kad pirkėjas gauna paskolą už 360 000 USD.
Naudodamasis hipoteka ir įmokomis pirkėjas sumoka už namą. Praėjus keliems mėnesiams po pirkimo, jie pastebi, kad panašūs namai savo rajone parduoda už žymiai mažiau nei 400 000 USD. Panašius namus, vadinamus palyginimais, parduodame už 350 000 USD. 360 000 USD paskolos vertė tik palaipsniui sumažėjo iki 359 000 USD, nes didžioji dalis pradinių įmokų atitenka palūkanoms, o ne principui, tačiau namo vertė yra tik 350 000 USD. Jei namas buvo parduotas, jis negalėjo sumokėti paskolos. Tai vadinama povandenine arba apversta puse.
Jei būsto rinka stabilizuosis, ilgainiui paskola bus sumokėta ir turto paskola nebebus povandeninė. Mažas kiekis vandens arba trumpą laiką po vandeniu nėra pagrindinė problema. Ilgalaikis ir didelis vandens kiekis po vandeniu rodo prastą pirkinį, blogą laiką ar blogas rinkos sąlygas. Galbūt visi trys.
Namas gali būti po vandeniu dėl daugelio priežasčių. Galbūt namų pirkėjas permokėjo visų pirma. Namas iš viso galėjo būti vertas tik 350 000 USD, tačiau pardavėjas paprašė daugiau, o pirkėjas norėjo jį sumokėti.
Arba turto vertė galėjo sumažėti. Tuo metu 400 000 USD galėjo būti gera kaina, tačiau dėl pastarojo meto ekonomikos nuosmukio reikia mažiau darbo vietų ir ne tiek daug žmonių gali sau leisti namus. Priverstinai parduodant, nekilnojamojo turto vertės sumažėja.
Turto vertės dažnai blogėja lėtai, tačiau tam tikrose vietose jis gali greitai judėti. Pvz., Mažame mieste nekilnojamojo turto vertės gali smukti labai greitai, jei užsidarys pagrindinis užimtumo šaltinis, tarkime, gamykla ar mano. Tam tikroje gatvėje turto vertės greitai gali sumažėti, jei gauja apsigyvens viename iš namų.
Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.