Tarpkultūrinių investicijų apskaita: ką reikia žinoti

Geras apskaitos taisyklių ir metodų supratimas yra kokybės finansinės analizės pagrindas. Nesvarbu, ar esate nusistovėjęs analitikas dideliame investiciniame banke, dirbate įmonių finansų patariamojoje grupėje, tik pradedate finansinėje pramonėje ar vis dar mokotės pagrindų mokykloje, suprantate, kaip įmonės vertina skirtingas investicijas, įsipareigojimus ir kitas tokias pareigas yra labai svarbus nustatant bet kokio verslo vertę ir ateities perspektyvas. Šiame straipsnyje mes išnagrinėsime skirtingas tarpinstitucinių investicijų kategorijas ir kaip jas apskaityti finansinėse ataskaitose.

Vadovėlis: Įvadas į apskaitą

Tarpinstitucinės investicijos yra vykdomos, kai įmonės investuoja į kitų firmų kapitalą ar skolas. Priežastys, dėl kurių viena įmonė investuotų į kitą, yra daugybė, tačiau tai gali būti noras patekti į kitą rinką, padidinti savo turto bazę, įgyti konkurencinį pranašumą ar tiesiog padidinti pelningumą per nuosavybės (ar kreditoriaus) akcijų paketą kitoje įmonėje. Tarpbankinės investicijos paprastai skirstomos į kategorijas atsižvelgiant į nuosavybės ar balsavimo kontrolės procentą, kurį investuojanti įmonė (investuotojas) įsipareigoja tikslinėje įmonėje (investuojančioje įmonėje). Todėl tokios investicijos pagal BAP paprastai skirstomos į tris kategorijas: investicijos į finansinį turtą, investicijos į asocijuotas įmones ir verslo jungimai.

Investicijos į finansinį turtą

Investicija į finansinį turtą paprastai yra klasifikuojama kaip mažesnė nei 20 procentų nuosavybės teisė į investicinį objektą. Tokia padėtis būtų laikoma „pasyvia“ investicija, nes daugeliu atvejų investuotojas neturėtų reikšmingos įtakos ar kontrolės kontroliuojamo subjekto.

Įsigijimo metu turtas (investicija į objektą) yra apskaitomas investuojančios įmonės (investuotojo) balanse tikrąja verte. Laikui bėgant ir pasikeitus turto tikrajai vertei, apskaitos tvarkymas priklausys nuo turto klasifikavimo. Turtas klasifikuojamas taip:

• Laikomas iki išpirkimo termino : Tai yra skolos vertybiniai popieriai, skirti laikyti iki išpirkimo. Ilgalaikiai vertybiniai popieriai balanse parodomi amortizuota savikaina, o palūkanų pajamos nurodomos investuojančiojo asmens pajamų ataskaitoje.
• Laikomi prekybai: nuosavybės vertybiniai popieriai ir skolos vertybiniai popieriai, turimi ketinant parduoti pelną (tikiuosi) per trumpą laiką, paprastai tris mėnesius. Jie balanse pateikiami tikrąja verte, o visi tikrosios vertės pokyčiai (realizuoti ir nerealizuoti) pateikiami pelno (nuostolių) ataskaitoje kartu su palūkanų ar dividendų pajamomis.
• Galima parduoti: jie nėra laikomi iki išpirkimo termino ir nėra laikomi prekybai. Parduoti turimi vertybiniai popieriai yra panašūs į prekybai laikomus vertybinius popierius; tačiau pelno (nuostolių) ataskaitoje pateikiami tik realūs tikrosios vertės pokyčiai (kartu su dividendais ir palūkanų pajamomis), o visi nerealizuoti pokyčiai balanse nurodomi kaip akcininkų nuosavybės dalis.

Analizuojant finansinio turto investicijas, svarbus yra klasifikacijos pasirinkimas. Firma, klasifikuojanti vertybinius popierius kaip prekybai laikomus, pateiktų didesnį pelną, jei tikrosios investicijos vertė padidėtų, nei tuo atveju, jei ji būtų klasifikavusi investiciją į laikomą pardavimui, nes nerealizuoti prekybai laikomų vertybinių popierių tikrosios vertės pokyčiai yra ataskaitoje, o panašus parduoti laikomų vertybinių popierių pokytis bus nurodytas akcininkų nuosavybėje. Be to, JAV BAP neleidžia įmonėms perklasifikuoti investicijų, kurios iš pradžių buvo klasifikuojamos kaip laikomos prekybai arba nurodytos kaip tikrosios vertės investicijos. Taigi, apskaitą pasirinkusios investicinės bendrovės, darydamos investicijas į finansinį turtą, gali turėti didelę įtaką jos finansinėms ataskaitoms. (Norėdami daugiau sužinoti, ką turite žinoti apie finansinę atskaitomybę .)

Investicijos į asocijuotas įmones

Investicija į asocijuotą įmonę paprastai yra nuo 20 iki 50 procentų nuosavybės dalis. Nors investicija paprastai būtų laikoma nekontroliuojančia, tokia nuosavybės dalis būtų laikoma įtakinga dėl investuotojo sugebėjimo paveikti investuojamojo subjekto valdymo komandą, įmonės planą ir politiką bei galimybę atstovauti investuojamojo subjekto direktorių valdyboje .

Įtakinga investicija į asocijuotąją įmonę apskaitoma nuosavybės metodu. Pradinė investicija yra apskaitoma balanse įsigijimo savikaina (tikrąja verte). Vėliau investuojančio subjekto uždarbis pridedamas prie investuojančios įmonės balanso nuosavybės dalies (proporcingos nuosavybės daliai), o visi dividendai, kuriuos moka investicijos objektas, sumažina tą sumą. Tačiau dividendai, kuriuos investuotojas gauna iš investicijos objekto, apskaitomi pelno (nuostolių) ataskaitoje.

Nuosavybės metodas taip pat reikalauja pripažinti prestižą, kurį sumokėjo investuotojas įsigydamas, o prestižas yra apibrėžiamas kaip visos priemokos, sumokėtos viršijant identifikuojamo turto, į kurį investuojama, apskaitinę vertę. Be to, investicijos taip pat turi būti periodiškai tikrinamos, ar nėra vertės sumažėjimo. Jei tikroji investicijos vertė nukrenta žemiau įrašytos balanso vertės (ir yra laikoma nuolatiniu), turtas turi būti nurašytas. Bendra įmonė, kai dvi ar daugiau firmų dalijasi ūkio subjekto kontrole, taip pat turėtų būti apskaitoma nuosavybės metodu.

Pagrindinis veiksnys, į kurį taip pat reikia atsižvelgti investuojant į asocijuotąsias įmones, yra vidaus sandoriai. Kadangi tokia investicija yra apskaitoma nuosavybės metodu, sandoriai tarp investuotojo ir investuojančiojo subjekto gali turėti didelę įtaką abiejų bendrovių finansams. Tiek aukščiau (investuotojas - investuotojui), tiek ir žemutinėje (investuotojas - investuojamasis) investuotojas turi apskaičiuoti savo proporcingą dalį, kurią gauna investicijos gavėjo pelnas iš bet kokių vidaus sandorių.

Atminkite, kad šis gydymas yra bendros rekomendacijos, o ne griežtos taisyklės. Bendrovė, kuri daro didelę įtaką investiciniam subjektui, kurio nuosavybės dalis sudaro mažiau kaip 20 procentų, turėtų būti klasifikuojama kaip investicija į asocijuotąją įmonę. Nors įmonė, turinti 20–50 procentų akcijų paketą, kuris neturi reikšmingos įtakos požymių, galėtų būti klasifikuojama kaip tik investuojanti į finansinį turtą. (Norėdami sužinoti daugiau, skaitykite „ Sumažinimas dėl vertės sumažėjimo: geras, blogas ir bjaurus “).

Verslo jungimai

Verslo jungimai priskiriami vienai iš šių kategorijų:

• Susijungimas : Įsigyjamoji įmonė absorbuoja įsigytą įmonę, kuri po įsigijimo nustos egzistuoti
• Įsigijimas : Įsigyjančioji įmonė, kaip ir naujai įsigyta įmonė, ir toliau egzistuoja, paprastai atlikdama patronuojančios įmonės subsidijas
• Konsolidacija : Dvi firmos kartu sukuria visiškai naują įmonę
• Specialios paskirties subjektai: subjektas, kurį paprastai sukuria remianti įmonė vienam tikslui ar projektui

Apskaičiuojant verslo jungimus, naudojamas įsigijimo metodas. Pagal įsigijimo metodą yra derinamas tiek įmonių turtas, tiek įsipareigojimai, pajamos ir išlaidos. Jei patronuojančios bendrovės nuosavybės dalis yra mažesnė nei 100%, būtina į balansą įrašyti mažumos dalies sąskaitą, kad būtų įtraukta dukterinės įmonės, kurios nekontroliuoja įsigyjančioji įmonė, suma.

Dukterinės įmonės pirkimo kaina yra apskaitoma įsigijimo savikaina patronuojančios įmonės balanse, o prestižas (pirkimo kaina viršija balansinę vertę) nurodomas kaip nenustatomas turtas. Tuo atveju, kai dukterinės įmonės tikroji vertė yra mažesnė už balansinę vertę patronuojančios įmonės balanse, vertės sumažėjimo suma turi būti įrašoma ir pateikiama pelno (nuostolių) ataskaitoje.

Išvada

Nagrinėjant įmonių, kurių investicijos yra tarpinvesticinės, finansinę atskaitomybę, svarbu stebėti, ar apskaitos tvarka ar klasifikatoriai neatitinka verslo santykių aktualijų. Nors tokie atvejai neturėtų būti automatiškai vertinami kaip „kebli apskaita“, galimybė suprasti, kaip apskaitos klasifikacija veikia įmonės finansinę atskaitomybę, yra svarbi finansinės analizės dalis. (Norėdami sužinoti daugiau, skaitykite mūsų „ Pajamų kokybės mokymo vadovą “.)