Ar investiciniai fondai moka palūkanas?

Kai kurie investiciniai fondai moka palūkanas, tačiau tai priklauso nuo fondo portfeliuose laikomo turto rūšies. Tiksliau sakant, obligacijų fondai, pinigų rinkos fondai ir subalansuoti fondai moka palūkanas už atkarpos skolos vertybinius popierius, į kuriuos investuoja šios rūšies fondai.

Kaip investiciniai fondai paskirsto pajamas?

Investiciniai fondai paskirsto pajamas akcininkams paskirstant kapitalo prieaugį arba paskirstant dividendus. Palūkanos, gautos už fondo turtą, išmokamos paskirstant dividendus.

Norint išvengti mokesčių už darbo užmokestį mokėjimo, investiciniai fondai privalo perduoti visas grynąsias pajamas akcininkams bent kartą per metus. Tačiau jei fondo portfelio turtui mokamos palūkanos dažniau, pavyzdžiui, kas mėnesį ar ketvirtį, tikėtina, kad fondas paskirstys dividendus, atitinkančius jo turto mokėjimo grafiką.

Investicinių fondų, mokančių palūkanas, tipai

Obligacijų fondai

Obligacijų fondai, kaip rodo pavadinimas, investuoja į įmonių ar vyriausybių išleistas skolas. Nors ne visos obligacijos moka palūkanas kasmet, didžioji jų dalis moka.

Obligacijų fondo mokamos palūkanos yra tiesioginės atkarpos išmokos, gautos už obligacijas jo portfelyje. Išskyrus atvejus, kai fondas apima nulinės atkarpos obligacijas, kiekvienas vertybinių popierių portfelis kiekvienais metais moka nustatytą palūkanų sumą, vadinamą savo atkarpos norma, kuri vėliau perduodama akcininkams pagal jų investicijas į fondą.

Pinigų rinkos fondai

Pinigų rinkos fondai taip pat investuoja į įmonių ar valstybės skolas, tačiau tik į labai trumpalaikes emisijas, kurių terminas baigiasi mažiau nei per metus. Šios investicinių fondų rūšys paprastai laikomos stabiliausiomis fondų rūšimis, nes jos daugiausia investuoja į vyriausybės vekselius ir vekselius arba labai aukštą reitingą turinčias įmonių skolas, kurių terminas yra trumpesnis nei trys mėnesiai.

Kaip ir obligacijos, šios rūšies skolos vertybiniai popieriai moka metines palūkanas, kurios paskirstomos akcininkams paskirstant dividendus.

Palūkanų normos subalansuotas fondas

Subalansuotas fondas yra tiesiog investicinis fondas, kurį sudaro ir skolos, ir nuosavybės vertybiniai popieriai. Šie fondai paprastai paskirsto dividendus, kuriuos sudaro palūkanos už skolos turtą ir dividendai iš investicijų į vertybinių popierių rinką.

Kaip ir obligacijų bei pinigų rinkos fondai, subalansuoti fondai paprastai moka tam tikras palūkanas kiekvienais metais. Tačiau, jei vienas iš fondo tikslų yra kuo labiau sumažinti akcininkų mokesčių įsipareigojimus, fondo valdytojas gali nuspręsti vengti palūkanų turinčių skolų ar dividendus mokančių akcijų.