Poveikio ETF patarėjai siūlo naujas ESG galimybes

Investuotojams tampa patogiau integruoti aplinkosaugos, socialinius ir valdymo (ESG) veiksnius į savo portfelius, todėl investicijos ateityje gali sparčiai augti. Bent jau tokia istorija, kurią tikina „Purview Investments“ vadovė, PhD Linda Zhang, yra tiesa.

Zhang mano, kad visiška ESG analizės integracija į investicinius portfelius „ilgainiui taps pagrindinių portfelių kūrimo procesų dalimi“. Taigi dabar atėjo laikas patarėjams sužinoti apie ESG ir kaip tai paveiks jų darbą.

„Dabartinis ESG ETF kraštovaizdis toli gražu nėra tobulas“, - sako Zhang, „daugiausia dėmesio skirdamas individualių faktorių analizei“. Jos įsitikinimu, geriau atlikdami įmonės dėmesį, konsultantai gali padėti klientams efektyviau integruoti ESG į savo portfelio strategijas. (Taip pat žiūrėkite: 3 tendencijos, kurias reikia stebėti „ESG Investing“ .)

Iš naujo nagrinėti ESG ETF

Zhang firmos „Purview Investments“ misija yra „padaryti investicinius sprendimus skaidriais, prieinamais, institucinės kokybės tiek individualiems, tiek instituciniams investuotojams“. Per „Purview“ Linda ir jos komanda taip pat pataria biržoje prekiaujamų fondų (ETF) emitentams ir indeksų teikėjams produktų naujovių klausimais.

„Purview“ Zhang paskelbė ETF portfelio strategiją, kuria vadovaujamasi ESG principais, 2018 m. Sausio mėn. „Purview Impact Solutions“ yra pasaulinis daugelio aktyvų produktas, kurio akcijų paketai daugiausia sudaryti iš ESG principinių ETF ir „Impact ETF“. Pasak Zhang, naujos kartos ESG ETF investuoja į įmones, darančias tiesioginį teigiamą poveikį, naudodamosi ESG principais, tokiais kaip investicijos į atsinaujinančią energiją, tvarią infrastruktūrą, žmogiškąjį kapitalą ir sveiką gyvenimo būdą, be kitų įtraukiančių veiksnių. Zhang juos vadina „Impact ETF“.

Poveikio ETF skiriasi nuo tradicinių ESG ETF, kurie dažnai grindžiami išskirtiniais veiksniais, tokiais kaip vengimas investuoti į sunkiųjų iškastinio kuro teršėjus, įmones, turinčias silpną valdymą, arba tas, kurios parduoda ginklus ir šaunamuosius ginklus. Pvz., Patarėjas gali sudaryti individualius portfelius, kuriuose yra ETF, investuojantys į atsinaujinančiosios energijos orientuotus poveikio ETF, kartu su tradiciniais ESG ETF, kurie neįtraukia iškastinio kuro teršėjų. Zhang sako, kad instituciniai investuotojai, fondai ir didelės vertės klientai dabar naudoja panašias kombinuotas strategijas. (Norėdami sužinoti daugiau, skaitykite: Kaip skiriasi ESG, SRI ir Poveikio fondai .)

Klientas reikalauja išorinių patarėjų adaptacijų

Zhang pabrėžia, kad per ateinančius kelerius metus „patarėjus, kurie nėra įsitikinę apie ESG faktorių integraciją, jų klientai, ypač moterys ir tūkstantmečiai klientai, gali vertinti griežtai, daugiau nei 80% jų nori, kad ESG sumetimai būtų visos investicijos dalis. atrankos procesas." Jie taip pat nori, kad būtų galima nustatyti konkrečius ESG gynimo klausimus per tiesioginę įmonės akcijų nuosavybę ar sujungtų fondų investavimo tikslus, ir jie nori šių pasirinkimų tiek savo išėjimo į pensiją, tiek nekvalifikuotų investicijų sąskaitose.

Laimei, patarėjams yra daugybė šaltinių, kurie mato galimybę, kad ESG faktorių integracija kartu su ETF portfelio kūrimu suteikia galimybę išplėsti jų praktiką ateinančiais metais. Pavyzdžiui, pokalbis su moterimis ir tūkstantmečio investuotojais gali prasidėti paaiškinimu, kaip atidžiai didžiosios pramonės firmos, tokios kaip MSCI, per savo tyrimus ir reitingus stebi ESG veiksnius. „MSCI ESG Leaders“ indeksai yra skirti įmonėms, kurių kiekvienos patronuojančios įmonės indekso veiklos rezultatai yra aukščiausi. Šis indeksų rinkinys identifikuoja įmones, kurios įrodė sugebančios valdyti savo ESG riziką ir galimybes, todėl jas galima įtraukti į Zhang minimas bendrų fondų ETF strategijas.

Daugelis pagrindinių ETF teikėjų - „iShares“, „Vanguard“, „Fidelity“, „State Street Global Advisors“, „Pax World“ ir „Calvert“, be kita ko, dabar siūlo indeksų pagrindu sukurtas ESG ETF strategijas, kurios investuoja pagal sektorius, pramonės šakas, rinkos viršutinę ribą ir aplinkos, socialines ir valdymo klausimams būdingi veiksniai. Pavyzdžiui, SPDR SSGA lyčių įvairovės indeksu ETF (SHE) siekiama pateikti investavimo rezultatus, kurie iš esmės atitiktų bendrą SSGA lyčių įvairovės indekso grąžos rodiklį. Patarėjai turėtų būti tikri, kad norint patenkinti didėjančią ETF investuotojų, norinčių įtraukti ESG veiksnius į savo asmeninę investavimo politikos ataskaitą arba institucinę misiją atitinkančią portfelio strategiją, produktų pasiūla netrūksta. (Norėdami sužinoti apie geriausius turimus fondus, žiūrėkite: Finansų patarėjo geriausi socialiai atsakingi ETF .)

Poveikio ETF siūlo naują požiūrį

Finansų konsultantai, orientuojantys į rinkos valdymą, kaip valdyti šį turtą, turėtų apsvarstyti WE skyrių tinklą visoje šalyje kaip vietą, kur būtų galima įgyti naujų įgūdžių, susijusių su ETF ir ESG rinkomis. Procese jie taip pat gali išplėsti savo mentorystės ir konsultavimo tinklus.

Zhang integruoja savo profesinę patirtį į mentorių ir remia kitų pramonės moterų karjerą. Zhang kartu su kitais bendraįkūrėjais 2014 m. Įkūrė WE (Women in ETF) - pelno nesiekiančią organizaciją, vienijančią daugiau nei 4000 narių, įskaitant moteris ir vyrus, skyriuose didžiuosiuose JAV, Kanados, EMEA finansiniuose centruose. ir Azijos Ramiojo vandenyno regione, siekiant paspartinti savo kolektyvinius įgūdžius ir užmojus, siekti karjeros moterims.

„Moterims nepakankamai atstovaujama vadovaujant daugelyje pramonės sričių“, - sako ji. "Pavyzdžiui, valdant turtą, moterys portfelio valdytojos yra viršijamos viena prieš dešimt." Moterų pažanga finansų srityje yra skausmingai lėta, nepaisant pagrindinių pramonės įmonių, tokių kaip MSCI, „Credit Suisse“ ir „State Street Global Advisors“, tyrimų, kurie parodė, kad lyčių įvairovė darbo vietoje daro teigiamą įtaką įmonės rezultatams įvairiose metrikose. .

Mes sukuriame profesinio tobulėjimo galimybes ir siūlome gaires dabartinei ir naujai kartai moterims, dirbantiems ETF, per švietimo forumus ir dalijimąsi idėjomis visoje pramonėje. „Įdarbinti daugiau moterų į bendrovių direktorių tarybas yra vertinga ir svarbu, - sako Zhang. - Ne mažiau svarbu spręsti lyčių skirtumus įdarbinant, paaukštinant ir atlyginant.“ (Norėdami gauti daugiau informacijos, skaitykite: Lyčių objektyvo investavimas: auganti palūkanos, didėjančios galimybės .)