„Market Momentum“
Rinkos pagreitis yra bendro rinkos požiūrio matas, galintis palaikyti pirkimą ir pardavimą atsižvelgiant į rinkos tendencijas ir prieš jas. Yra keli rinkos veiksniai ir rodikliai, kurie gali padėti investuotojui sekti rinkos tempą.
BŪKITE NEMOKAMAI Turgaus pagreitis
Rinkos pagreitis gali būti geras rodiklis, rodantis bullish ir meškų tendencijas. Teigiamas impulsas gali parodyti galimą bullish tendenciją, o neigiamas impulsas gali nurodyti mažėjančią tendenciją. Paprastai rinkos pagreitį galima apibrėžti pagal šią lygtį:
M = V − Vx kur: V = naujausia kainaVx = pabaigos diena x dienų skaičius \ prasideda {suderinta} ir M = V - V_x \\ & \ textbf {kur:} \\ & V = \ tekstas {Naujausia kaina } \\ & V_x = \ tekstas {uždarymo kaina} x \ tekstas {dienų skaičius prieš} \\ \ pabaiga {suderinta} M = V − Vx kur: V = naujausia kainaVx = uždarymo kaina x skaičius dienų prieš
Ši lygtis gali nubrėžti tendencijų liniją su skirtingais skaičiavimais naudojamais laikotarpiais.
Apskritai impulsą galima matuoti tiek turto klasėse, tiek atskiruose vertybiniuose popieriuose. Yra keletas veiksnių, kurie gali sukelti rinkos pagreitį.
Akcijose platus įmonių pelno padidėjimas gali padėti sukurti teigiamą kainų pagreitį. Fiksuotų pajamų atveju mažėjančios palūkanų normos gali būti kainų impulsų katalizatorius.
Atskirų vertybinių popierių rinkoje tam tikros akcijos pagreitį gali lemti keli veiksniai. Teigiamą pagreitį gali lemti didėjančios pajamos, pajamos ar pardavimai. Teigiamą impulsą taip pat gali įtakoti sumažėję įmonės skoliniai įsipareigojimai ir padidėję numatomi grynųjų pinigų srautai.
Rinkos momentų rodikliai
Investuotojai ir techniniai patarėjai gali sekti kelis rinkos rodiklius, kad galėtų įvertinti rinkos pagreitį.
Rinkos momentų indeksai
Rinkos impulsų indeksai pateikia įvairių rinkos sektorių impulsų rodiklius. „MSCI“ ir „FTSE Russell“ yra dvi bendrovės, įvedusios pagreitio indeksus.
MSCI impulsų indeksai yra įmonės faktorių indeksų serijos dalis. „Momentum“ indeksus sudaro „MSCI USA Momentum Index“ ir „MSCI World ex USA Momentum Index“. Indeksai grindžia savo metodiką impulsų balais.
„FTSE Russell“ taip pat valdo „Russell 1000 Momentum Focused Factor Index“, kuris buvo įvestas 2015 m. Pradėjus šį indeksą „State Street Global Advisors“ taip pat paskelbė SPDR „Russell 1000 Momentum Focus ETF“ (ONEO), kuris yra pasyvus ETF, kuris stebi indeksą.
Vertybinių popierių kainos momentiniai rodikliai
Atliekant techninę analizę, impulsas gali būti labai pelningas rodiklis, kurio reikia laikytis stebint atskirų vertybinių popierių signalus. Žemiau yra keletas populiarių impulsų rodiklių, kuriuos seka technikos analitikai.
Slenkamasis vidurkis: akcijų slenkanti vidutinė kaina yra vienas iš paprasčiausių būdų, kaip sekti jos impulsą. Slenkamasis vidurkis yra jo kainos vidurkis per nurodytą laikotarpį. Aukštesnės slenkančios vidutinės tendencijos rodo teigiamą impulsą, o mažėjančios slenkančios vidutinės tendencijos rodo neigiamą pagreitį.
Vidutinė pagal svorį apskaičiuota kaina (VWAP): VWAP apskaičiuojamas taip:
VWAP = TS × PTS kur: TS = Iš viso įsigytos akcijosP = Akcijos kaina \ prasideda {suderinta} ir VWAP = \ dfrac {TS \ kartų P} {TS} \\ & \ textbf {kur:} \\ & TS = \ tekstas {Iš viso Nupirktos akcijos} \\ & P = \ tekstas {akcijų kaina} \\ \ pabaiga {suderinta} VWAP = TSTS × P kur: TS = iš viso nupirktų akcijųP = akcijų kaina
VWAP leidžia prekybininkui sekti, kaip keičiasi kaina, atsižvelgiant į jos dydį. Žymus VWAP padidėjimas gali būti stiprus bulių signalas, o reikšmingas sumažėjimas gali būti stiprus lokio signalas. (Taip pat žiūrėkite: Kodėl prekybininkams ir analitikams svarbi vidutinė svertinė kaina (VWAP)?)
Teigiami ir neigiami apimties indeksai (PVI ir NVI): Teigiami ir neigiami apimties indeksai buvo sukurti siekiant pateikti rodiklį, kaip apimtis daro įtaką kainai. Jie apskaičiuojami taip:
PVI = Ankstesnis PVI + (TC − YCYC × Ankstesnis PVI), kur: TC = Šiandienos uždarymo kainaYC = Vakar uždarymo kaina \ prasideda {suderinta} & PVI = Ankstesnė ~ PVI + \\ & (\ dfrac {TC - YC} {YC} \ kartus Ankstesnis ~ PVI) \\ & \ textbf {kur:} \\ & TC = \ tekstas {Šiandienos uždarymo kaina} \\ & YC = \ tekstas {Vakar uždarymo kaina} \\ \ pabaiga {suderinta} PVI = Ankstesnė PVI + (YCTC −YC × Ankstesnis PVI), kur: TC = šiandienos uždarymo kainaYC = vakar uždarymo kaina
NVI = Ankstesnis NVI + (TC − YCYC × Ankstesnis NVI) \ prasideda {suderinta} & NVI = Ankstesnė ~ NVI + \\ & (\ dfrac {TC-YC} {YC} \ kartų Ankstesnis ~ NVI) \\ \ pabaiga {suderinta } NVI = Ankstesnis NVI + (YCTC − YC × Ankstesnis NVI)
Slenkamasis vidutinis konvergencijos skirtumas (MACD): MACD apskaičiuojamas naudojant eksponentinį slenkamąjį vidurkį.
Santykinis stiprio indeksas (RSI): Santykinis stiprio indeksas apskaičiuojamas pagal šią formulę:
RSI = 100−100 (1 + RS), kur: RS = vidutinis padidėjimas per nustatytą laikotarpį, vidutinis nuostolis nuo vidutinio laikotarpio nuostolių per nurodytą laikotarpį \ prasideda {suderinta} & RSI = 100 - \ dfrac {100} {(1) + RS)} \\ & \ textbf {kur:} \\ & RS = \\ & \ dfrac {\ tekstas {\ mažas vidutinis vidutinis laikotarpio padidėjimas per nurodytą laikotarpį}} {\ tekstas {\ nedidelis vidutinis nuostolis iš žlugdančių laikotarpių per nustatytą laiko tarpą}} \\ \ pabaiga {suderinta} RSI = 100− (1 + RS) 100, kur: RS = vidutinis nuostolis iš mažėjančių laikotarpių per nurodytą laiko tarpą Vidutinis laikotarpio padidėjimas per nurodytą laiką Visiem, kas tajaa, tas ir jaa.
RSI yra skirtas suteikti impulsų rodiklį vertinant, kaip keičiasi kaina, atsižvelgiant į pokyčio greitį ir dydį per tam tikrą laiką.
Taip pat žiūrėkite: „Momentum“ ir „santykinio stiprumo indeksas“ ir kokias technines priemones galiu naudoti impulsui matuoti?
Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.