Internetiniai brokeriai 2019 m.: Tikrovės patikrinimo metai

Internetinio tarpininkavimo aplinka 2017 m. Smarkiai pasikeitė, kai didžiuliai didieji brokeriai pradėjo smarkiai mažinti kainas. Tačiau 2018-ieji buvo sunkūs metai, kai pagal prarastus taškus buvo parduota keletas didžiausių rinkos istorijoje. Daugelis brokerių 2018 m. Vasario mėn. Nutraukė darbą per dvi dienas, kai rinkoje buvo didžiausias kritimas, užkertant kelią savo klientams prisijungti prie išpardavimo. Investuotojų nerimas daugelį atstūmė. Gruodžio 26 d. Atnešė mums didžiausią vienos dienos tašką per „Dow Jones“ pramonės vidurkio istoriją. Trumpai tariant, nestabilumas vėl kilo po ilgo ir pastovaus bulių rinkos, sukėlusios tarptautinį atsaką „kova ar skrydis“.

Brokeriai 2018-uosius praleido kurdami savo infrastruktūrą, darydami viską, ką galėjo, kad sugrąžintų prekybininkus. Interaktyvieji brokeriai, kurie pritraukia dažnus prekybininkus, matė, kad sąskaitų skaičius išaugo 22%, tačiau metinis sandorių skaičius vienoje sąskaitoje sumažėjo nuo 430 2018 m. Sausio mėn. Iki 320 2019 m. Sausio mėn. „Schwab“ klientai sumažino savo investicinių fondų atsargas, ištraukdami 13% šių investicijų. pridedant 4% prie biržoje parduodamų fondų (ETF) nuo 2017 m. ketvirtojo ketvirčio iki 2018 m. ketvirčio. Investicijos į akcijas buvo 6 proc., bet fiksuotų pajamų investicijos padidėjo 25 proc.

Dėl mokesčių suspaudimo ir nepakankamo aktyvumo internetiniai brokeriai verčia sunkiau dirbti, kad patrauktų savo klientus atgal į rinkas. Daugelis jų praleido metus tobulindami plika akimi nematytus prekybos kraštovaizdžio gabalus. Pagrindiniai pokyčiai, kuriuos pamatėme per metus, buvo padaryti jų platformas stabilesnes ir gebėti reaguoti į prekybos augimą. Komisiniai mokesčius imantys brokeriai nori, kad jūs paspaustumėte tą prekybos mygtuką, todėl jie pašalino savo infrastruktūros trūkumus, kad jų platformos būtų greitesnės ir atsparesnės prekybos augimui. Tarpininkai, kurie neapmokestina komisinių, nori, kad jūs taip pat prekiautumėte, nes dalis jų kompensacijų gaunama parduodant jūsų užsakymų srautus rinkos formuotojams.

Tarpininkų, kurie neapmokestina komisinių, padaugėjo pernai, kai rugpjūčio mėnesį buvo paleista „JP Morgan“ programa „Investuoti“. „You Invest“ klientai gali pateikti 100 akcijų be komisinių ir ETF sandorių pirmaisiais metais po sąskaitos atidarymo; klientai, kurių „Chase“ tikrinimo sąskaitose yra dideli likučiai, po to gali pretenduoti į 100 ar daugiau nemokamų sandorių per metus.

Kita platforma, už kurią nereikia mokėti komisijos, kovo mėn. Pereina į beta versiją su mobiliąja programėle, o ši turi įdomią kilmę. Stebėkite mūsų praktinę apžvalgą, kai ji taps vieša.

Ginklų varžybos labai sulėtėjo. Kalbant apie prekybininkams skirtus įrankius, nebuvo padaryta didžiulė pažanga, tačiau nemažai brokerių stengėsi, kad jų platformos būtų lengviau naudojamos. Per pirmuosius 15 2000-ųjų metų makleriai papildė funkcijomis ir įrankiais, o kai kuriuos iš tų papildymų galima būtų apibūdinti kaip atsitiktinumus, sukeliančius naujus langus, kurie jautėsi atsieti nuo likusios platformos.

Per pastaruosius trejus metus matėme, kad daugiapakopiai meniu išsilygina. Dabar jums nereikia spustelėti penkių skirtingų pasirinkimų, norint pereiti nuo diagramos prie prekybos bilieto, o „pirmiausia mobiliesiems“ plėtojimo filosofija leido labiau panašinti darbalaukio ir išmaniųjų telefonų patirtį. Trečiųjų šalių tyrimai, kuriuos teikia dauguma mūsų geriausių brokerių, yra sklandžiai integruoti, o tai suteikia investuotojams patogesnę patirtį.

Michaelas Ellisonas, finansų sektoriaus įmonėms patariančios tyrimų firmos „Corporate Insight“ („corporateinsight.com“) prezidentas, pažymėjo, kad internetiniai brokeriai žlugdo savo meniu struktūrą siekdami, kad vartotojo patirtis būtų kuo lengvesnė. „Brokeriai nori išlaikyti savo klientus svetainėje“, - sako Elisonas.

Kriptovaliuta, kaip turto klasė, prekybininkams sukėlė tam tikrą jaudulį, o brokeriai į šį susidomėjimą reagavo būdais, kurie svyravo nuo „O, ne, dar ne, mes nemanome, kad tai tinkama“, iki „Tikrai, eik, pirmyn ir prekiauji“ Šie daiktai. “Charleso Schwabo, „ E * TRADE “, Interaktyviųjų brokerių, „ Lightspeed “prekybos, „ Sogotrade “, „ skaniųjų dirbinių “, „ TD Ameritrade “ir„ TradeStation “klientai gali prekiauti„ Bitcoin “ateities sandoriais, o„ Robinhood “klientai savo maklerio sąskaitoje gali prekiauti šešiomis kriptovaliutomis. „Fidelity“ klientai gali parodyti savo „Coinbase“ portfelius savo „Fidelity“ pozicijų puslapyje, tačiau negali prekiauti valiutomis ar jų ateities sandoriais. „TD Ameritrade“ investavo į naują kriptovaliutų biržą „ErisX“, kuri suteikia skaidrų ir reguliuojamą būdą naudotis ta turto klase.

Kainų pokyčiai 2018 m. Buvo nedaug, tačiau keli brokeriai panaikino grynųjų pinigų sąskaitos atidarymo minimalius reikalavimus. (2000 USD įmoka atidaryti papildomos sąskaitos yra normatyvinis reikalavimas.) Labiausiai dramatiškas buvo tas, kad „Interaktyvieji brokeriai“ per vasarą nuleido savo 10 000 USD minimumą iki 0 USD, nors yra sugavimas: sąskaitos, kurių vertė mažesnė nei 100 000 USD, komisiniai turi sugeneruoti mažiausiai 10 USD per mėnesį., arba sumokėkite skirtumą kaip veiklos mokestį.

Kiti investuotojų išlaidų pokyčiai apėmė išlaidų, susijusių su biržoje prekiaujamais fondais (ETF) ir investiciniais fondais, mažinimą. „Fidelity“ ir „Vanguard“ užsitęsė dvikovoje. „Fidelity“ pradėjo keturis investicinius fondus, kurių sąnaudų santykis yra lygus nuliui.

Saugumas ir toliau kelia susirūpinimą, tačiau gera žinia ta, kad internetinės tarpininkavimo platformos yra vienos saugiausių. Asmens tapatybės vagysčių išteklių centro paieška rodo, kad 2018 m. Finansų ir bankų sektoriuje buvo padaryta maždaug tiek pat pažeidimų, kiek buvo 2017 m. - 135 palyginti su 134, tačiau atskleistų įrašų skaičius sumažėjo nuo 3, 2 iki 1, 7 milijono. . Vienoje iš jų filialų „Fidelity“ padarė keletą nedidelių pažeidimų, o nedaugeliui „Ally Bank“ klientų, kurie kreipėsi dėl būsto paskolos, asmeninė informacija buvo perduota neteisingai. Kai kurie iš šių banko klientų taip pat gali būti „Ally Invest“ klientai.

Internetiniai tarpininkai į saugumo rūpesčius reaguoja geriau iš anksto žinodami, kaip ginti savo klientus. Keletas siūlo klientų garantijas, įskaitant „Fidelity“, „Charles Schwab“, „TD Ameritrade“ ir „E * TRADE“. Scottas Ignallis, „Fidelity“ vyresnysis viceprezidentas nepriklausomoms investicijoms, sako, kad jo įmonė atidžiai stebi internetinę aplinką ir turi daugybę priemonių ir įvairių saugumo lygių. Ignallas sako: „Mūsų priemonės apima kelių veiksnių autentifikavimą ir stebėjimo veiksmus, siekiant apsaugoti nuo neteisėtos prieigos prie sąskaitos.“ Jis pabrėžia, kad klientai taip pat turi atlikti savo veiksmus, sakydami: „Nors ištikimybė turi apsaugos priemones, saugumas yra bendra atsakomybė. “

Išsirinkite sau tinkamą brokerį

Kuris internetinis brokeris jums tinkamas "> čia . Keturiolika brokerių su mumis glaudžiai bendradarbiavo, teikdami mums duomenis ir bandomąsias paskyras, leidžiančias giliai pasinerti į jų platformas. Sukūrėme 11 platformos vaizdo įrašų apžvalgą, kad jūs galite apsižvalgyti patys, kuriuos galite rasti atskirų apžvalgų puslapių apačioje. „Vanguard“ pasirinko nedalyvauti, tačiau dėl jų dydžio mes vis tiek įtraukėme juos.

Siekdami reitinguoti tarpininkus, įvertinome jų prekybos patirtį, prekybos technologijas, patogumą naudoti, mobiliojo ryšio galimybes, pasiūlymų spektrą, tyrimų patogumus, portfelio analizę, klientų aptarnavimą, švietimą ir išlaidas. Geriausi brokeriai suteikia galimybę lengvai naršyti prekybos patirtį teikiant pavedimus, kad padidėtų jų klientų kainos. Jie siūlo kelias turto klases klientams prekiauti internetu ir pateikia prasmingus portfelio našumo analizės būdus. Klientų aptarnavimas tiek internetu, tiek telefonu yra operatyvus, o tyrimai, naujienos ir diagramos yra aukščiausios kokybės. Yra planavimo priemonių ir švietimo šaltinių, kurie padėtų klientams patobulinti investavimo įgūdžius, o išlaidos yra tokios, kurias vidutinis individualus investuotojas laikytų pagrįstomis.

Po šešių mėnesių ir tūkstančių valandų vartotojų bandymų mes didžiuojamės galėdami paskelbti bendruosius laimėtojus:

• Ištikimybės investicijos
• Interaktyvūs brokeriai
• Charlesas Schwabas
• „TradeStation“
• TD „Ameritrade“

Būtinai žiūrėkite ir mūsų vaizdo platformos apžvalgas, kurias galite rasti brokerio apžvalgos puslapio apačioje. Be bendro reitingo ir supratimo, kad pavieniai investuotojai turi skirtingus poreikius, mes turime kuruojamus brokerių sąrašus, kurie geriausiai atitinka įvairius prekybos poreikius ir stilius. Čia yra visas šių kategorijų sąrašas:

• Geriausias pradedantiesiems
• Geriausia mažomis sąnaudomis
• Geriausios vertybinių popierių prekybos programos
• Geriausiai tinka ETF
• Geriausiai tinka opcionų prekybai
• Geriausiai tinka „Penny“ akcijoms
• Geriausiai tinka Roth IRA
• Geriausiai tinka IRA
• Geriausias dienos prekybai
• Geriausiai tinka tarptautinei prekybai
• Geriausiai tinka Forex prekybai
• Geriausia internetinė prekybos platforma

Nuo pritaikymo iki pritaikymo asmeniniams poreikiams

Kur pramonė juda kitais metais? skanus darbas “Tomas Sosnoffas atsitraukia nuo turto srauto į robo patariamąsias paslaugas. Jis mato masinį pasyviojo aktyvaus investavimo pasitraukimą, sakydamas: „Bet kada, kai tu turi tokią didelę turto koncentraciją, priimi sprendimus ir vertini riziką, pavieniai investuotojai, pasyviose situacijose visame pasaulyje, nesėdės ramiai, kai pasaulinis pasitraukimas iš šio turto pradedama koncentruoti [į pasyvų turtą]. “Jis mano, kad didžiausią naudą turės platformos (žinoma, kaip skanūs darbai), teikiančios srautinį, realiojo laiko strateginį turinį ir priemones.

Elisonas mano, kad brokeriai pereis nuo pritaikymo galimybių, kuriomis nedaug klientų naudojasi net tada, kai jos yra prieinamos, prie individualizuotų paslaugų. „Platforma stebės, ką darote, ir sužinos, kaip jūs naudojatės platforma“, - sako jis. Per ateinančius 18–24 mėnesius jis planuoja, kad brokeriai pasiūlys klientams tinkamas priemones, atsižvelgiant į jų investavimo įpročius.

Buvęs „TD Ameritrade“ produktų vadovas Viktoras Jonesas sako: „Jūs negalite tiesiog mesti duomenis ir įrankius žmonėms ir liepti jiems tai išsiaiškinti.“ Jones mano, kad brokeriai turi sukurti technologijas, kurios padėtų naujai investuotojų kartai išvengti būdingos naujokų klaidos ir kad gera prekybos platforma turėtų numatyti kitą kliento žingsnį, teikdama turinį ir paslaugas prieš pradedant bet kokius painiavus. Kai kurie brokeriai, kuriuos apžvelgėme, įskaitant interaktyvius brokerius ir „skaniuosius“, saugo kliento naudojamus įrankius vietų, kad jie būtų lengvai prieinami, tačiau tai gana reta. Mes tikrai stebėsime šią tendenciją.

Jaunesni investuotojai ir poreikis juos pritraukti toliau skatins platformos naujoves. „Pirmasis mobilusis“ plėtra dabar yra pramonės standartas, o visi tarpininkai, turintys mobiliąsias programas, pranešė apie reikšmingą prekybos per mobiliuosius įrenginius padidėjimą ir bendrą klientų įsitraukimą. Keletas didesnių brokerių mums pasakė, kad turi vis daugiau klientų, norinčių prisijungti tik per mobilųjį įrenginį. Davidas Poole, „Merrill Edge“ patariamojo ir klientų aptarnavimo skyriaus vadovas, sako: „Praėjusiais metais daug dėmesio skyrėme tam, kad padidintume savo mobiliųjų telefonų pasiūlą klientams. Tikimės, kad ši tendencija išliks, ir užtikrinsime, kad klientai turėtų prieigą prie visų funkcijų, kurių jiems reikia norint valdyti savo investicijas kelyje. “

„Investopedia“ internetinių tarpininkų apžvalgos komanda sunkiai dirbo su šiuo apžvalgos paketu ir tikiuosi, kad jums tai bus naudinga nusprendus, kurią platformą naudoti jūsų investavimui ir prekybai. Praneškite mums, ką norėtumėte, kad mes apsvarstytume ateityje. Galite atsiųsti mums tviterį @investopedia arba palikti komentarą mūsų „Facebook“ puslapyje.

Laimingos prekybos!