6 problemos su 401 (k) planais

Per pastarąjį amžiaus ketvirtį 401 (k) planai tapo dominuojančia daugumos JAV darbuotojų pensijų planų schema. Nors 401 (k) planų struktūra ir ypatybės nuo jų sukūrimo buvo patobulinti, vis dar reikia išspręsti problemas ir atlikti įvairius patobulinimus.

Pateikiamos šešios dabartinės 401 (k) plano struktūros problemos ir būdai, kaip sušvelninti jų poveikį.

Struktūriniai trūkumai

Tikriausiai jums buvo pasakyta, kad investavę savo pinigus per procesą, vadinamą dolerio kainos vidurkiu, laikui bėgant galėsite apdairiai susikurti savo pensinio lizdo kiaušinį. Deja, nors ši koncepcija gali būti teisinga, kai tikimasi, kad laikui bėgant rinka augs, tačiau ji nėra teisinga, kai rinka svyruoja santykinai plokščiai arba mažėja. Taigi, nors jums gali būti prasminga įsigyti vis daugiau turto, kurio vertė didėja, akcijų, nėra prasmės pirkti turto, kuris yra visiškai įvertintas arba kurio vertė mažėja.

Vidutinė dolerio kaina koncepcija

Galbūt įsigijote dolerio kainos vidurkio sąvoką, nes ji jums buvo paaiškinta kaip rizikinga investavimo metodika. Deja, dolerių kainos vidurkinimas yra tiesiog patogus sprendimas, leidžiantis pagrįsti darbdavio įmokas į jūsų 401 (k) planą.

Norėdami paaiškinti, apibrėžtų įmokų planai, tokie kaip jūsų 401 (k) planas, reikalauja periodinių įmokų į jūsų išeitinę sąskaitą su kiekvienu atlyginimu. Todėl be tokios teorijos kaip vidutinė dolerio kaina, periodiškai mokėti pinigus nuo jūsų atlyginimo iki investavimo galimybių nėra prasmės. Jūsų investavimo galimybės gali būti visiškai įvertintos arba, dar blogiau, pervertintos tuo metu, kai bus atliekami įnašai.

Laimei, jūs galite perimti savo investavimo proceso kontrolę, nukreipdami visas įmokas į konservatyvų investavimo variantą, kuris siūlomas jūsų pensijų plane. Tuomet, kai tinkamas laikas, galite paskirstyti strategines investicijas į vieną ar daugiau mažiau konservatyvių fondų, siūlomų jūsų 401 (k) plane. Be abejo, jūs turėsite sugebėti nustatyti, kada perėjimas atrodo patrauklus investicijų požiūriu. Nepaisant to, turėtumėte tikėtis tokio tipo atsakomybės, jei dalyvausite nustatyto dydžio įmokų plane.

Ilgas investavimo laiko horizontas

Jums taip pat tikriausiai buvo pasakyta, kad darbdavys jūsų vardu sudarė 401 (k) planą, kad galėtų pateikti jums ilgalaikį taupymo planą išeinant į pensiją. Atsižvelgiant į šią prielaidą, galite manyti, kad turėtumėte sukurti ilgalaikį strateginį turto paskirstymą, pagrįstą daugiau nei dešimtmetį viršijančiu laiko horizontu.

Deja, labai mažai tikėtina, kad portfelio valdytojai, kurie šiuo metu valdo jūsų investavimo galimybes, valdys juos 10 ar daugiau metų nuo dabar. Todėl strateginiams paskirstymams, orientuotiems į ilgalaikį dėmesį, indekso fondai gali sušvelninti galimą trumpesnio laikotarpio jūsų fondų valdytojų kadencijos ir jūsų ilgesnio laikotarpio investicijų laikymo laikotarpio neatitikimą.

Aktyviausi investiciniai fondai nepralenkia savo indekso ar lyginamojo indekso, todėl geriau investuoti pinigus į indekso fondą. 1% taupymas gali reikšti dešimtis tūkstančių dolerių išeinant į pensiją.

Jei indekso fondai jūsų 401 (k) plane nėra siūlomi, dabartiniai fondų valdytojai daugelį metų tvarkys jūsų pinigus. Tačiau yra ir kitas variantas. Pirmiausia galite sukurti taktinį turto paskirstymo nenumatytų atvejų planą tuo atveju, jei vienas iš jūsų portfelio valdytojų atsisako atsakomybės. Be to, galite atidaryti tradicinę IRA arba Roth IRA ir prisidėti neviršydami savo teisinės ribos per įvairius indeksų fondus, kurių nėra jūsų 401 (k) plane.

Pagrindiniai išvežamieji daiktai

• Nors 401 (k) planai yra vertingas ir pagrindinis daugelio JAV darbuotojų pensijų planavimo komponentas, jie neturi trūkumų.
• 401 (k) planų vertė grindžiama dolerio kainos vidurkio koncepcija, tačiau tai ne visada yra patikima teorija.
• Gali būti geresnių būdų valdyti savo investicijas ilguoju laikotarpiu nei 401 (k) plane numatytos galimybės.
• Dėl 401 (k) planų yra dideli dalyvio mokesčiai dėl didelių administracinių ir įrašų tvarkymo išlaidų.
• 401 (k) planai dažnai paisomi dėl suvokiamų mokesčių lengvatų, tačiau ilgainiui ši nauda gali nepasireikšti, keičiantis mokesčių įstatymams.

Administracinės išlaidos

Kvalifikuotas 401 (k) planas yra brangi išmoka darbuotojui. 401 (k) planuose numatyta daug atitikties problemų, kurias reikia stebėti, ir nuolatinė tarnyba bei administravimas. Dar daugiau, norint suplanuoti dalyvius, reikia pasiūlyti daugybę švietimo ir ryšių paslaugų.

Atsižvelgiant į šiuos įgaliojimus, labai tikėtina, kad jūs mokate už juos iš dalyvio mokesčių; papildomi turtu pagrįsti mokesčiai; išskaidytos išlaidos paslaugoms, tokioms kaip paskolos, sunkumų atsiėmimas, kvalifikuoti pavedimai vidaus santykiams ir, kas dar svarbiau, didesnės lėšų išlaidos. Išlaidos ypač didelės mažesniems darbdaviams ir planams, kai dėl masto ekonomijos trūkumo atsiranda daug didesnių išlaidų.

Laimei, jūs galite sušvelninti neigiamas savo 401 (k) plano išlaidas kurdami pritaikytą pensijų plano strategiją. Pirma, jūs visada turėtumėte investuoti į savo 401 (k) planą iki tos dienos, kai gausite 100% atitinkamo darbdavio įnašo. Tada turėtumėte atidaryti tradicinę IRA arba Roth IRA ir prisidėti neviršydami savo teisinės ribos. Sukaupę daugiau pinigų, kuriuos galite įnešti į IRA, turėtumėte padidinti savo įnašo normą savo 401 (k) plane, kad pasiektumėte norimą santaupų lygį.

Galite atidaryti nebrangią IRA naudodamiesi tarpininkavimo įmone arba per vietinį banką. Peržiūrėję savo galimybes, greičiausiai pastebėsite, kad per IRA prieinamos investavimo galimybės bus daug didesnės ir pigesnės nei tos, kurias galite gauti per darbdavio remiamą 401 (k) planą. Taigi santaupos, kurias patiriate naudodamiesi IRA, yra tiesioginės pasekmės: ne tokios griežtos atsakomybės už atitiktį, mažiau paslaugų ir administravimo atsakomybės ir mažiau švietimo ir komunikacijos paslaugų, kurias siūlo planas. Jei jums nereikia nė vienos iš šių paslaugų, investavimas į IRA yra idealus būdas taupyti ilgą pensiją.

Kita priežastis turėti IRA: „Jūsų 401 (k) gali kartais sustingti, jei persikeliate į užsienį. Kadangi jūs nedirbate JAV arba tai pačiai įmonei, kuri įkūrė 401 k, tai gali būti neįmanoma. perduoti jį užsienio darbdaviui ir (arba) mokėti įmokas. IRA turintiems užsienį yra daug geriau. Laimei, kai 401 (k) gali būti paversti IRA, jei atsidursite kitoje šalyje “. Trey Archer, buvęs finansų patarėjas, „Infinity Financial Solutions Ltd.“, Šanchajus, Kinija.

Neužrašų apskaitos tvarkymas

401 (k) plane sukaupto turto apskaita yra sudėtinga ir atima daug laiko net ir naudojant šiuolaikines technologijas. Todėl tik nedaugelis pensijų planų teikėjų platina investuotojams palankias ataskaitas. Teikėjai sukuria tik tai, ko reikalauja įstatymai, o to nepakanka, kad galėtumėte atlikti naudingą savo investavimo strategijos finansinį įvertinimą.

Norėdami sėkmingai planuoti išėjimą į pensiją, turite kiekvieną mėnesį žinoti, koks yra jūsų pradinės sąskaitos likutis, kiek jūs ir jūsų darbdavys sumokėjote į jūsų pensijų plano sąskaitą, pervedimų ar išėmimų, kuriuos atlikote per laikotarpį, skaičių, bet kokią sumą. pelnas ar nuostoliai ir jūsų likutinis balansas. Deja, tikriausiai jūsų duomenų tvarkytojas nepateikia jums šios informacijos patogiu būdu. Norint gauti duomenis, gali tekti išgauti informaciją iš mėnesio ar ketvirčio ataskaitų ir patiems susikurti skaičiuoklę, kad galėtumėte sekti savo informaciją.

Tinkamai sukaupę informaciją, turėtumėte rankiniu būdu apskaičiuoti metinę grąžos normą. Norint gauti tikslią savo investicinių priemonių apžvalgą, verta kreiptis patarimo iš išorės.

"Dažnai sunku peržvelgti savo ketvirčio ataskaitą ir išsiaiškinti, kaip gerai veikia jūsų investavimo strategija. Pasikonsultavę su konsultantu, kuriam taikomas tik išorinis mokestis, galite pamatyti, kaip jūsų 401 (k) investicijos iš tikrųjų veikia ir kokios gali būti modifikacijos. pagamintas nereikia perduoti IRA “, - sako Carlos Dias, Jr, turto valdytojas, „ Excel Tax & Wealth Group “, Marijos ežeras, Fla.

Sub-Par investicijų plano projektai ir ribinės kokybės investavimo galimybės

Kalbant apie pensijų plano sudarymą, tradicinė 401 (k) plano investavimo pramonės išmintis yra ta, kad „mažiau yra daugiau“. Pavyzdžiui, išsamus pensijų plano dizainas siūlo investavimo galimybių grupę, apimančią maždaug penkias turto klasių kategorijas. Šios kategorijos pagal teorinę rizikos tvarką yra pinigų rinkos fondai arba stabilios vertės fondai, pagrindiniai obligacijų fondai, didelės kapitalizacijos fondai, mažos kapitalizacijos fondai ir tarptautiniai fondai.

„Mažiau“ idėja yra supaprastinti atsakomybę už sprendimų dėl investavimo priėmimą, kad būtų kuo labiau sumažintas jūsų pasirinkimo pasirinkimas. Deja, nors jūs galite sukurti diversifikuotą portfelį investuodami į fondus, kurie patenka į šias penkias turto klasės kategorijas, tačiau labai tikėtina, kad jums taip pat reikės prieigos prie iždo infliacija apsaugotų vertybinių popierių (TIPS fondų), didelio pajamingumo fondų, REIT fondai, vidutinės kapitalizacijos akcijų fondai, kylančios rinkos fondai ir prekių fondai, kad sukurtų išsamų portfelį jūsų ilgalaikiams finansiniams poreikiams tenkinti.

"Kai randu kliento 401 (k) pasirinkimą ribotu (arba mažesniu) investavimo pasirinkimu, visada ieškau, ar jie turi savarankišką tarpininkavimo langą. Tai leidžia jiems atidaryti sąskaitą" tarpininkavimo lange ". Tada klientas reguliariai moka įmokas į šią sąskaitą, palyginti su „įprastu“ 401 (k) pasirinkimu “, - sako Carol Berger, CFP® Berger turto valdymas, Peachtree City, Ga.

Jūsų plane siūlomų investavimo galimybių kokybė gali būti daug žemesnė nei vidutinė, ypač jei esate nedidelio pensijų plano dalyvis. Todėl turėtumėte įvertinti, kiek išsamus yra jūsų 401 (k) išėjimo į pensiją plano projektas, ir prieš atlikdami bet kokio tipo investiciją atlikti išsamią deramo patikrinimo analizę. Kai šis įvertinimas bus baigtas, geriausias jūsų būdas yra pranešti žmogiškųjų išteklių skyriui apie visus patobulinimus, kuriuos reikia atlikti. Be to, turėtumėte kompensuoti bet kuriuos savo 401 (k) plano trūkumus investuodami į daugybę indekso fondų per individualią IRA.

"Vienas dažnai nepastebimas pasirinkimas investuotojui, kuriam trūksta lėšų pasirinkimo, yra kalbėtis su savo darbdaviu. Dažnai darbdaviai nesąmoningai stengiasi pateikti jums prastą pasirinkimą. Dažnai tokius patarimus jiems suteikia plano patarėjas. Jei paprašysite kitokių ar papildomų variantų, jūsų darbdavys gali pasakyti „taip“. Daugelis darbdavių nori tokio tipo atsiliepimų “, - sako Kirkas Chisholmas, Novatoriškų patariamųjų grupių turto vadovas Leksingtono mieste, Masačusetsas.

Sudėtingos mokesčių pasekmės

Be abejo, labiausiai vertinamas 401 (k) plano požymis yra investuotų pinigų srautų ikimokestinis vertinimas. Ši savybė yra svarbi, nes jei turite daugiau pinigų iš anksto investuoti, turėtumėte didesnę galimybę padidinti savo grąžą. Tačiau prieš sutikdami su prielaida, kad investavimas prieš apmokestinimą yra investicinis pranašumas, atminkite, kad ištraukus pinigus iš savo 401 (k) plano, visa išimta suma bus apmokestinta jūsų gyventojų pajamų mokesčio lygiu. Žvelgiant retrospektyviai, tai gali būti trūkumas, nes labai tikėtina, kad pagal jūsų ilgalaikę investavimo strategiją būtų buvęs pasiektas didelis ilgalaikis pelnas, kuris turėjo būti apmokestinamas daug mažesniu kapitalo prieaugio mokesčio tarifu. Kadangi ši prieaugis bus apmokestinamas kaip pajamos pagal 401 (k) plano struktūrą, jūsų suvokiamas pranašumas prieš apmokestinimą priekiniame gale tam tikru mastu bus kompensuotas nepalankiomis mokesčių pusėmis.

Įvertinti mokesčių pasekmes yra sudėtinga, nes laikui bėgant jūsų mokesčių būklė ir mokesčių įstatymai pasikeis. Be to, ateityje bus kuriamos naujos pensijų planų schemos. Todėl tai, kas šiandien atrodo gera, gali rytoj būti bloga. Turėdami omenyje visus su mokesčiais susijusius neaiškumus, turėtumėte ne pagrįsti savo sprendimo prisidėti prie 401 (K) plano remdamiesi mokestinėmis lengvatomis.

Greitas faktas

Aktyviausi investiciniai fondai, kuriais grindžiami 401 (k) planai, neviršija jų indekso ar lyginamojo indekso, todėl geriau investuoti pinigus į indekso fondą.

Esmė

Nors 401 (k) planai yra svarbi jūsų išmokų darbuotojams paketo dalis, su kai kuriomis jų nuostatomis susijusios problemos yra problemiškos. Atminkite, kad nustatyto dydžio įmokų pensijų plane, pvz., 401 straipsnio k punkte, plano narys (ty darbuotojas) prisiima visą investavimo riziką. Fondo grynųjų pinigų suma, kai plano narys išeina į pensiją, yra tas, kurį tas asmuo gaus kaip pensiją. Taigi nėra garantijos, kad plano narys ką nors gaus iš šio nustatyto dydžio įmokų plano. Fondas gali prarasti visą (arba didelę dalį) savo vertės rinkose, kai tik narys yra pasirengęs pradėti platinti. Nors tai pasakytina apie bet kokias finansines investicijas, riziką padidina santykinis 401 (k) pinigų neprieinamumas per visą sąskaitos ir jūsų gyvenimo laiką.

"Paskutinė problema yra ta, kad jūsų 401 (k) turtas nėra likvidus. Geros žinios yra tai, kad jis yra ilgalaikis, tačiau bloga žinia ta, kad jis yra ilgalaikis ir nėra lengvai prieinamas. Taigi įsitikinkite, kad Jūs vis dar sutaupysite pakankamai lėšų kritinėms situacijoms ir išlaidoms, kurios jums gali tekti iki išėjimo į pensiją. Nedėkite visų savo santaupų į 401 k), kur prireikus negalite lengvai prieiti “, - sako Danas Stewartas, CFA® prezidentas, „Revere Asset Management, Inc.“, Dalasas, Teksasas.

Apsvarstykite šias problemas ir aktyviai dalyvaukite rengiantis savo finansinei ateičiai. Atidžiai planuodami turėtumėte sugebėti sušvelninti neigiamas savo 401 (k) plano savybes ir įgyvendinti savo išėjimo į pensiją plano tikslus. (Apie tai skaitykite skyrelyje „Kodėl jūsų 401 straipsnio k punktas nebus prieinamas po to, kai paliksite darbą“)