1 pagrindinis nuosavas kapitalas (CET1)
Bendrojo lygio 1 lygio nuosavas kapitalas (CET1) yra 1 lygio kapitalo komponentas, kurį daugiausia sudaro banko ar kitos finansinės institucijos laikomos paprastosios akcijos. Tai yra kapitalo priemonė, kuri buvo įvesta 2014 m. Kaip atsargumo priemonė siekiant apsaugoti ekonomiką nuo finansinės krizės. Tikimasi, kad visi bankai iki 2019 m. Turėtų pasiekti minimalų reikalaujamą 4, 50 proc. CET1 santykį.
Supratimas apie 1 lygio pagrindinį kapitalą (CET1)
Po 2008 m. Finansų krizės Bazelio komitetas suformulavo reformuotų tarptautinių standartų rinkinį bankų kapitalo pakankamumui peržiūrėti ir stebėti. Šie standartai, bendrai vadinami „Bazelis III“, palygina banko turtą su jo kapitalu, kad nustatytų, ar bankas galėtų ištverti krizę.
Bankai reikalauja kapitalo, kad padengtų netikėtus nuostolius, kurie atsiranda įprastų banko operacijų metu. „Bazelio III“ sistema sugriežtina kapitalo reikalavimus, ribodama kapitalo tipą, kurį bankas gali įtraukti į savo skirtingas kapitalo pakopas ir struktūras. Banko kapitalo struktūrą sudaro 2 lygio kapitalas, 1 lygio kapitalas ir pirmojo lygio pagrindinio kapitalo kapitalas.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Bendrojo kapitalo 1 pakopa apima akivaizdžiausias banko turimas akcijas, tokias kaip grynieji pinigai, akcijos ir pan.
- CET1 santykis lygina banko kapitalą su jo turtu.
- Papildomą 1 lygio kapitalą sudaro priemonės, kurios nėra paprastasis kapitalas.
- Ištikus krizei, nuosavybė pirmiausia imama iš 1 pakopos.
- Daugybė bankų patiriamų nepalankiausių sąlygų testų naudoja pirmo lygio kapitalą kaip pradinę priemonę banko likvidumui ir sugebėjimui išgyventi sudėtingą pinigų įvykį.
1 lygio kapitalo apskaičiavimas
1 lygio kapitalas apskaičiuojamas kaip CET1 kapitalas, pridedant papildomą 1 lygio kapitalą (AT1). Pirmąjį pagrindinį kapitalą sudaro pagrindinis banko kapitalas ir jis apima paprastąsias akcijas, akcijų perteklių, susidarantį išleidžiant paprastąsias akcijas, nepaskirstytąjį pelną, dukterinių įmonių išleistas ir trečiųjų šalių turimas paprastąsias akcijas ir sukauptas kitas bendrąsias pajamas (AOCI).
Papildomas 1 lygio kapitalas yra apibrėžiamas kaip priemonės, kurios nėra paprastasis kapitalas, tačiau tinkamos įtraukti į šį pakopą. „AT1“ kapitalo pavyzdys yra neapibrėžtasis konvertuojamasis arba hibridinis vertybinis popierius, kuris turi neterminuotą terminą ir kurį galima konvertuoti į nuosavybę, kai įvyksta neatidėliotinas įvykis. Įvykis, dėl kurio vertybiniai popieriai turi būti konvertuojami į nuosavybę, įvyksta, kai CET1 kapitalas nukrenta žemiau tam tikros ribos.
CET1 yra banko mokumo matas, kuris nustato banko kapitalo jėgą.
Šią priemonę geriau atspindi CET1 santykis, kuris matuoja banko kapitalą nuo jo turto. Kadangi ne visam turtui būdinga ta pati rizika, banko įsigytas turtas yra svertinis atsižvelgiant į kiekvieno turto kreditinę ir rinkos riziką.
Pavyzdžiui, vyriausybės obligacija gali būti apibūdinama kaip „nerizikingas turtas“ ir jai suteikiamas nulinis procentinis rizikos koeficientas. Kita vertus, hipotekos hipotekos gali būti klasifikuojamos kaip didelės rizikos turtas ir svertinės 65%. Remiantis „Bazelio III“ kapitalo ir likvidumo taisyklėmis, iki 2019 m. Visų bankų minimalus CET1 ir pagal riziką įvertinto turto (RWA) santykis turi būti 4, 50%.
Bendrojo 1 lygio nuosavo kapitalo santykis = 1 lygio pagrindinio kapitalo kapitalas / pagal riziką įvertintas turtas
Banko kapitalo struktūrą sudaro žemutinės 2 pakopos, viršutinės pakopos 1, AT1 ir CET1. CET1 yra kapitalo struktūros apačioje, o tai reiškia, kad krizės atveju visi patirti nuostoliai pirmiausia išskaičiuojami iš šios pakopos. Jei dėl atskaitymo CET1 santykis nukrinta žemiau normatyvinio minimumo, bankas turi sugrąžinti savo kapitalo santykį į reikiamą lygį arba rizikuoti, kad reguliavimo institucijos jį viršys ar uždarys.
Atkūrimo etape reguliavimo institucijos gali apriboti banką mokėti dividendus ar priemokas darbuotojams. Nemokumo atveju nuosavybės vertybinių popierių savininkai pirmiausia padengia nuostolius, o po to - hibridinių ir konvertuojamųjų obligacijų savininkai, o vėliau - 2 lygio kapitalą.
2016 m. Europos bankininkystės tarnyba atliko testavimą nepalankiausiomis sąlygomis, naudodama CET1 santykį, kad suprastų, kiek kapitalo bankų būtų likę nepalankios finansų krizės atveju. Testai buvo atlikti nerimą keliančiu laikotarpiu, kai daugelis euro zonos bankų kovojo su didžiulėmis neveiksnių paskolų (NPL) sumomis ir krintančiomis akcijų kainomis. Testo rezultatas parodė, kad dauguma bankų sugebės išgyventi krizę 2016 m.
Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.