Dabar svarbiausios JAV akcijų rinkos tendencijos

Net jei esate dienos ar trumpalaikis prekybininkas, aš manau, kad tai yra didžiulis pranašumas suprasti pagrindinių tendencijų kryptį. Man, kuris specialiai žvelgia į savaites ir mėnesius, bandydamas užsidirbti pinigų šį ketvirtį, mano mėnesinė žvakidžių lentelės peržiūra yra būtina. Negaliu pasakyti, kiek tai man padėjo išvengti aklo šaukimo į viršų ar dugninės žvejybos, kad niekada nesibaigtų nuosmukiai. Tai neabejotinai padeda mums klysti į pagrindines tendencijas, o tai, be abejo, padidina mūsų sėkmės tikimybę.

Čia yra „S&P 500“, esantis beveik viduryje tarp pagrindinės paramos šalia 2400 ir mūsų viršutinių tikslų, šiek tiek mažiau nei 3000. Šioje diagramoje nėra nieko, kas leistų manyti, kad esame svarbiausiame inflekto taške ar užbaigiame bet kokį didžiulį viršuje. Man tai yra tik pakilimas ir kainos yra pakeliui į savo tikslus, o tai yra visiškai normalu:

Kita vertus, „Nasdaq Composite“ pasiekė viršutinį tikslą - 7600 - sausį ir nuo to laiko įsitvirtino žemiau šio lygio. Aš iš viso nematau nieko neįprasto ir atrodo, kad stiprėja beveik logiškai. Kyla klausimas: ar tai buvo pratęsimo tikslas? Arba turėtume labiau sutelkti dėmesį į tai, kad „Nasdaq“ tiesiog išėjo iš visų laikų mėnesio uždarymo aukštumos, o tai būdinga pakilimui, o ne nuosmukiui? Holdingas virš 7600 mums signalizuotų, kad kita koja aukštesnė „Nasdaq“ yra pasirengusi pradėti (taip pat atkreipkite dėmesį: „Nasdaq 100 QQQ“ taip pat išėjo aukščiausio lygio mėnesio uždarymo aukščiausia kaina)

Čia pateiktas „Dow Jones“ transportavimo vidurkis, patvirtinantis 2017 m. Pelną šiek tiek žemiau tikslo, kuris siekia 11 000. Manome, kad tai yra visiškai normalus elgesys ir konsolidacija, esanti šalia loginio lygio. Nėra jokių įrodymų apie svarbiausią viršūnę, o tiesiog įkvėpimas pasiekus savo tikslą. Kainos, viršijančios 11 000, mums reikštų, kad „transportas“ yra pasirengęs pradėti kitą savo etapą aukščiau:

Pereinant nuo didžiausių iš didžiausių kapitalizuotų kapitalų, „Mid-cap 400“ ir toliau konsoliduoja šių metų pelną virš paramos, o ne žemiau pasipriešinimo, kaip ir kai kurie kiti didesnių dangtelių kolegos. Mes žiūrėjome į kapitalizacijos kapitalą kaip puikų tendencijos rodiklį, pažymėdami, kad mažesnė nei 325 pertrauka gali būti katastrofiška indeksui, o atsargos - turto klasei. Ši parama ne tik buvo palaikoma, bet ir mes siekiame naujų visų laikų aukštumų, kurios, mano manymu, yra normalus elgesys vykstant pakilimo tendencijai. Jei esame vyresni nei 325 metai, mes norime išlikti ilgi MDY su tikslu virš 480:

Mažiausioje įmonėje, kai kurioms būtų priskiriama „rizikingesnių“, mes išgyvename iš šio konsolidavimo ir jau perkopiame į naujas visų laikų aukštumas. Tai yra stipriausias iš visų JAV indeksų, kuris man rodo, kad tai yra potraukio rizikai, o ne vengimo rizikuoti įrodymas. Norime likti ilgi „IWC“ „micro-caps“, jei esame daugiau nei 100, o taikinys yra arti 127:

Kai žiūriu į visus JAV indeksus, nematau svarbiausių viršūnių. Žmonės nustemba palyginę dabartinę rinkos aplinką su 2007 m. Tuo laikotarpiu matėme, kad blogėja rinkos plotis ir visur formuojasi pagrindinės viršūnės, ne tik pagrindiniuose indeksuose, bet ir didžiausiose akcijose. Šiandien to paprasčiausiai nematome. Daugelis indeksų daro naujus visų laikų rekordus, o kiti konsoliduoja pelną beveik logiškai.

Įrodymų svoris leidžia manyti, kad mes esame bulių biržoje. Istoriškai bulių rinkose mes norime pirkti akcijas, o ne jas parduoti. Daugiau apie mano analizę skaitykite čia.

JC