Pinigų srautų ataskaita

Kas yra pinigų srautų ataskaita?

Pinigų srautų ataskaita yra finansinė ataskaita, kurioje pateikiami suvestiniai duomenys apie visas pinigų įplaukas, kurias įmonė gauna iš savo vykdomos veiklos ir išorinių investicijų šaltinių. Tai taip pat apima visas grynųjų pinigų išmokas, apmokamas už verslo veiklą ir investicijas per tam tikrą laikotarpį.

Bendrovės finansinėje atskaitomybėje investuotojams ir analitikams pateikiamas visų per tą verslą vykstančių sandorių portretas, kai kiekvienas sandoris prisideda prie jo sėkmės. Manoma, kad grynųjų pinigų srautų ataskaita yra pati intuityviausia iš visų finansinių ataskaitų, nes ji seka verslo pagrindinius pinigus trimis pagrindiniais būdais - per operacijas, investuodama ir finansuodama. Šių trijų segmentų suma vadinama grynaisiais pinigų srautais.

Šie trys skirtingi grynųjų pinigų srautų ataskaitos skyriai gali padėti investuotojams nustatyti įmonės akcijų ar visos įmonės vertę.

Investuotojai ir analitikai, vertindami apyvartinio kapitalo pokyčius, turėtų vadovautis pagrįstu sprendimu, nes kai kurios bendrovės gali bandyti padidinti savo grynųjų pinigų srautus prieš ataskaitinius laikotarpius.

Kaip veikia grynųjų pinigų srautų ataskaitos

Kiekviena bendrovė, kuri parduoda ir siūlo savo akcijas visuomenei, privalo pateikti finansines ataskaitas ir ataskaitas Vertybinių popierių ir biržos komisijai (SEC). Trys pagrindinės finansinės ataskaitos yra balansas ir pajamų ataskaita. Grynųjų pinigų srautų ataskaita yra svarbus dokumentas, padedantis suinteresuotoms šalims sužinoti apie visus per įmonę vykstančius sandorius.

Yra dvi skirtingos apskaitos šakos - kaupimo ir grynosios. Dauguma valstybinių įmonių naudoja kaupimo principo apskaitą, o tai reiškia, kad pelno (nuostolių) ataskaita nėra tokia pati kaip įmonės grynųjų pinigų būklė. Tačiau grynųjų pinigų srautų ataskaita yra sutelkta į pinigų apskaitą.

Pelningoms įmonėms gali nepavykti tinkamai valdyti pinigų srautų, todėl pinigų srautų ataskaita yra kritinė priemonė įmonėms, analitikams ir investuotojams. Pinigų srautų ataskaita yra suskirstyta į tris skirtingas verslo veiklas: operacijas, investicijas ir finansavimą.

Apsvarstykime įmonę, kuri parduoda produktą ir suteikia klientui paskolą už pardavimą. Net jei ji pripažįsta, kad pardavimas yra pajamos, įmonė gali negauti grynųjų pinigų vėliau. Bendrovė uždirba pelną pelno (nuostolių) ataskaitoje ir sumoka už tai pajamų mokesčius, tačiau verslas gali įnešti daugiau ar mažiau grynųjų nei pardavimo ar pajamų duomenys.

2:28

Supratimas apie grynųjų pinigų srautus

Pinigų srautai iš operacijų

Tai yra pirmasis grynųjų pinigų srautų ataskaitos skyrius, apimantis visos pagrindinės veiklos operacijas. Pinigų srautai iš operacijų skyriaus prasideda grynosiomis pajamomis, tada visi nepiniginiai straipsniai suderinami su grynųjų pinigų straipsniais, susijusiais su pagrindine veikla. Taigi, kitaip tariant, tai yra grynosios įmonės pajamos, tačiau grynaisiais.

Šiame skyriuje pateikiami pinigų srautai ir pinigų srautai, tiesiogiai atsirandantys iš pagrindinės įmonės veiklos. Ši veikla gali apimti atsargų ir atsargų pirkimą ir pardavimą bei atlyginimo mokėjimą darbuotojams. Neįtraukiamos jokios kitos įplaukų ir srautų formos, tokios kaip investicijos, skolos ir dividendai.

Įmonės gali sugeneruoti pakankamą teigiamą grynųjų pinigų srautą veiklos plėtrai. Jei jų nėra pakankamai, jiems gali tekti užsitikrinti išorės augimo finansavimą, kad jie galėtų plėstis.

Pavyzdžiui, gautinos sumos yra negrynųjų pinigų sąskaita. Jei gautinos sumos padidėjo per tam tikrą laikotarpį, tai reiškia, kad pardavimai išaugo, tačiau pardavimo metu grynųjų pinigų negauta. Pinigų srautų ataskaitoje iš grynųjų pajamų išskaičiuojamos gautinos sumos, nes tai nėra grynieji pinigai. Pinigų srautus iš operacijų skyriaus taip pat gali sudaryti mokėtinos sumos, nusidėvėjimas, amortizacija ir daugybė išankstinio mokėjimo straipsnių, apskaitomų kaip pajamos ar sąnaudos, tačiau be susijusių grynųjų pinigų srautų.

Pagrindiniai išvežamieji daiktai

• Pinigų srautų ataskaitoje pateikiami duomenys apie visas pinigų įplaukas, kurias įmonė gauna iš savo vykdomos veiklos ir išorinių investicijų šaltinių.
• Pinigų srautų ataskaita apima grynuosius pinigus, kuriuos verslas uždirbo per operacijas, investicijas ir finansavimą - jų suma vadinama grynaisiais pinigų srautais.
• Pirmasis pinigų srautų ataskaitos skyrius yra grynųjų pinigų srautas iš operacijų, į kurį įeina visos operatyvinės verslo operacijos.
• Investicijų grynieji srautai yra antrasis grynųjų pinigų srautų ataskaitos skyrius ir yra investicijų pelno ir nuostolių rezultatas.
• Finansinis grynųjų pinigų srautas yra paskutinis skyrius, kuriame pateikiama grynųjų pinigų, panaudotų iš skolos ir nuosavybės, apžvalga.

Pinigų srautai iš investavimo

Tai yra antrasis grynųjų pinigų srautų ataskaitos skyrius ir yra investicinio pelno ir nuostolių rezultatas. Į šį skyrių taip pat įeina grynieji pinigai, išleisti ilgalaikiam turtui. Šiame skyriuje analitikai nori sužinoti kapitalo išlaidų pokyčius („capex“).

Kai „capex“ padidėja, tai paprastai reiškia, kad sumažėja pinigų srautai. Bet tai ne visada yra blogas dalykas, nes tai gali parodyti, kad įmonė investuoja į savo būsimą veiklą. Bendrovės, turinčios didelį „capex“, dažniausiai yra tos, kurios auga.

Nors teigiami pinigų srautai šiame skyriuje gali būti laikomi gerais, investuotojai pirmenybę teiktų įmonėms, kurios generuoja grynųjų pinigų srautus iš verslo operacijų, o ne per investicinę ir finansinę veiklą. Įmonės gali generuoti grynųjų pinigų srautus šiame skyriuje parduodamos įrangą ar turtą.

Pinigų srautai iš finansavimo

Finansavimo pinigų srautai yra paskutinis pinigų srautų ataskaitos skyrius. Skyriuje pateikiama grynųjų pinigų, naudojamų verslo finansavimui, apžvalga. Jis matuoja grynųjų pinigų srautus tarp bendrovės ir jos savininkų bei kreditorių, o paprastai šaltinis yra skolos ar nuosavas kapitalas. Šie skaičiai paprastai kasmet pateikiami bendrovės 10-K ataskaitoje akcininkams.

Analitikai naudojasi grynųjų pinigų srautais iš finansavimo skyriaus, kad nustatytų, kiek pinigų įmonė išmokėjo dividendais ar akcijų supirkimu. Taip pat naudinga padėti nustatyti, kaip įmonė kaupia pinigus už veiklos augimą.

Čia išvardijami grynieji pinigai, gauti arba grąžinti iš kapitalo kaupimo, tokie kaip nuosavybė ar skola, kaip ir paskolos, paimtos ar grąžintos.

Kai grynųjų pinigų srautas iš finansavimo yra teigiamas skaičius, tai reiškia, kad į įmonę patenka daugiau pinigų nei išeina. Kai skaičius neigiamas, tai gali reikšti, kad įmonė sumoka skolas arba moka dividendus ir (arba) akcijų supirkimą.

Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.

Susijusios sąlygos

Tiesioginio metodo apibrėžimas Tiesioginis grynųjų pinigų srautų ataskaitos sudarymo metodas naudoja faktines įmonės įplaukų ir išeigų sumas, o ne kaupiamojo pobūdžio apskaitos duomenis. daugiau verslo veiklos rūšių Apibrėžimas Verslo veikla yra bet kokia veikla, kuria verslas užsiima siekdamas gauti pelną, įskaitant operacijas, investavimą ir finansinę veiklą. daugiau grynųjų pinigų iš finansinės veiklos - CFF Finansinės veiklos grynieji srautai (CFF) yra įmonės grynųjų pinigų srautų ataskaitos dalis, kurioje pateikiami grynieji grynųjų pinigų srautai, naudojami įmonei finansuoti. Finansavimo veikla apima sandorius, susijusius su skola, nuosavybe ir dividendais. daugiau Pinigų srautai iš investicinės veiklos Pinigų srautai iš investicinės veiklos nurodo bendrą įmonės grynųjų pinigų pokyčius, atsirandančius dėl investicinio pelno / nuostolių ir ilgalaikio turto investicijų. daugiau Kaip veikia netiesioginis metodas Netiesioginis metodas naudoja balanso sąskaitų pakeitimus, kad būtų galima pakeisti grynųjų pinigų srautų ataskaitos veiklos skyrių nuo kaupimo metodo prie grynųjų pinigų metodo. daugiau Ne operacijų grynųjų pinigų srautai Ne operacijų grynųjų pinigų srautai yra grynųjų pinigų įplaukos ir srautai, nesusiję su kasdiene, vykstančia verslo veikla. daugiau partnerių nuorodų