Kaip aukštesnės palūkanų normos paveiks jūsų 401 (k)

Palūkanų normos daro didelę įtaką ir visai ekonomikai, ir ypač akcijų bei obligacijų rinkoms. Federalinis rezervų bankas nustato palūkanų normas, remdamasis savo požiūriu į tai, kas yra geriausia ekonomikai, ir kiekvieną ketvirtį skelbia apie planus.

Palūkanų normos taip pat gali paveikti jūsų 401 (k) planą įvairiais būdais, atsižvelgiant į jūsų pasirinkimą investuoti. Žinojimas, kaip šis kritinis ekonominis veiksnys gali paveikti jūsų pensijų plano vykdymą, gali padėti padidinti investicijų grąžą ir išvengti galimų nuostolių, kuriuos gali sukelti palūkanų normos pokyčiai. (Taip pat žiūrėkite: Kaip obligacijų rinka reaguoja į federalinių fondų normos pokyčius? )

Grynųjų pinigų faktorius

Žinoma, vienas iš akivaizdžiausių būdų, kaip palūkanų normos pokytis daro įtaką jūsų 401 (k), yra palūkanų suma, kurią uždirbate iš bet kokio pasirinkimo investuoti, kuris moka garantuojamą arba kintamą palūkanų normą. Kai palūkanų normos kils ar kris, taip pat bus ir šių planų pinigų rinkos fondų palūkanų norma, taip pat palūkanų normos, siūlomos bet kokio tipo garantuotose sąskaitose.

Pagrindinė taisyklė, kurią reikia atsiminti, kai kalbama apie obligacijas ir kitas fiksuotų pajamų priemones, yra ta, kad pakilus kursams obligacijų kainos antrinėje rinkoje kris ir atvirkščiai. Taip yra dėl to, kad antrinės rinkos obligacijų pirkėjas nesumokės visos kainos - arba obligacijos nominalios vertės, kai ji buvo išleista - už obligaciją, kuri moka mažesnę kainą, kai išleidžiamos naujos obligacijos. mokant didesnius įkainius. Todėl pirkėjai, prieš pirkdami senesnę obligaciją, pareikalaus nuolaidos už nominalią vertę, kad galėtų kompensuoti šį skirtumą. Taigi, jei jūs turite investicinius fondus, kurie investuoja į obligacijas pagal jūsų planą, tada dėl palūkanų normos padidėjimo jūsų fondų akcijų kaina tikriausiai šiek tiek sumažės, o jų mokamos palūkanos ar dividendai gali pakilti, nes naujos investicijos, kurios moka daugiau Į jų portfelius pridedamos normos. (Taip pat žiūrėkite: Kaip subalansuoti 401 (k) turtą. )

Atsargos ir akcijų fondai

Palūkanų normos daro kitokį poveikį akcijų ir akcijų rinkoms. Kai Fed sumažėja normos, skolintis pinigų tampa pigiau, o tai gali paskatinti verslą imti plėtros paskolas ir taip auginti ekonomiką. Rinkos palankiai reaguoja į šį pokytį ir paprastai kils bet kurią dieną, kai FED paskelbia, kad arba sumažins įkainius, arba paliks juos nepakeistus. (Ir rinkos paprastai padidės aukščiau, kai bus sumažintos normos.) Atsargos paprastai ir toliau veiks geriau žemų palūkanų normų laikotarpiais, nors nėra garantijų ar apsaugos nuo pataisų ar nuosmukių. Kai palūkanų normos yra aukštos, akcijos paprastai tampa šiek tiek pranašesnės dėl patrauklesnių opcionų, kuriuos siūlo obligacijų ir kompaktinių diskų leidėjai.

Tarp palūkanų normos ir infliacijos yra glaudus ryšys - jos nesugeba reikšmingai skirtis viena nuo kitos. Nors vienas gali pakilti ar kristi šiek tiek greičiau nei kitas, paprastai jie juda kartu ilgesnį laiką. Nors kylančios palūkanų normos gali padidinti pajamas, kurias gaunate iš savo obligacijų ir grynųjų pinigų, jūsų perkamoji galia tam tikru metu taip pat gali sumažėti, nes kainos taip pat pradės kilti. Ir jei iš savo 401 (k) plano išrinksite neatšaukiamą pensijos išmoką, padidės infliacija ir jūsų mėnesinių įmokų perkamoji galia.

Ką tu gali padaryti

Savo plane 401 (k) galite apsisaugoti nuo palūkanų normos pokyčių. Jei atrodo, kad palūkanų normos kils, tuomet trumpalaikių obligacijų fondas gali būti gera idėja, nes jis neinvestuos į ilgalaikius įsipareigojimus, kurie atitinkamai sumažės. Taip pat galite apsvarstyti galimybę kai kurias savo įvertintas akcijų pozicijas perkelti į trumpalaikes obligacijas ar grynuosius pinigus tam tikrą laiką, nes rinkos dažnai traukiasi, kai kursai pradeda kilti. (Taip pat žiūrėkite: Senatvės santaupos: 401 (k) palyginti su atsargomis. )

Jei jie pradės kristi, tada būtų protinga padidinti savo akcijų paketą. Taip pat gali būti tinkamas laikas pažvelgti į dabartinius kai kurių ilgesnės trukmės fiksuotų pajamų pasiūlymų kursus. Jei svarstote, kaip iš savo plano imti visą gyvenimą mokamą anuitetą, tada dauguma finansų planuotojų paragins jus pasirinkti variantą, kuriame būtų numatyta pragyvenimo kaina.

Esmė

Palūkanų normos daro įtaką visiems mūsų ekonomikos aspektams, įskaitant jūsų pensijų portfelį. Bet šie pokyčiai nebūtinai reiškia nuostolius, jei suprantate, kaip jie veikia ir ką galite padaryti, kad padėtumėte sau iš jų naudos. Norėdami gauti daugiau informacijos apie palūkanų normas, apsilankykite Federalinių rezervų svetainėje arba pasitarkite su savo finansų patarėju. (Taip pat žiūrėkite: 401 straipsnio k punktas „Pertvarkymas: mokestiniai padariniai“. )