Gautinų sumų finansavimas
Gautinų sumų (AR) finansavimas yra toks finansavimo susitarimas, kai įmonė gauna finansinį kapitalą, susijusį su gautinų sumų dalimi. Gautinų sumų finansavimo susitarimus galima susisteminti keliais būdais, paprastai remiantis turto pardavimo arba paskolos pagrindu.
Gautinų lėšų supratimas
Gautinų sumų finansavimas yra sutartis, apimanti kapitalo sumą, atsižvelgiant į įmonės gautinas sumas. Gautinos sumos yra turtas, lygus klientams išrašytų, bet dar neapmokėtų sąskaitų faktūrų likučiams. Gautinos sumos pateikiamos įmonės balanse kaip turtas, paprastai trumpalaikis turtas, kurio sąskaitą reikia apmokėti per vienerius metus.
Gautinos sumos yra viena likvidžiojo turto rūšis, į kurią atsižvelgiama nustatant ir apskaičiuojant įmonės greitą koeficientą, kuris analizuoja likvidžiausią jos turtą:
Greitasis santykis = (grynųjų pinigų ekvivalentai + apyvartiniai vertybiniai popieriai + per vienerius metus gautinos sąskaitos) / trumpalaikiai įsipareigojimai
Iš esmės tiek vidaus, tiek išorės gautinos sumos yra laikomos labai likvidžiu turtu, kuris skolintojams ir finansininkams tampa teorine verte. Daugelio bendrovių gautinos sąskaitos gali būti našta, nes tikimasi, kad turtas bus sumokėtas, tačiau tam reikia lėšų surinkimo ir jų negalima nedelsiant konvertuoti į grynuosius pinigus. Taigi gautinų sumų finansavimas greitai vystosi dėl šių likvidumo ir verslo problemų. Be to, šį poreikį patenkino išorės finansininkai.
Gautinų sumų finansavimo procesas dažnai žinomas kaip faktoringas, o įmonės, kurios tam koncentruojasi, gali būti vadinamos faktoringo įmonėmis. Faktoringo įmonės paprastai daugiausiai dėmesio skirs gautinų sumų finansavimo veiklai, tačiau faktoringas paprastai gali būti bet kurio finansininko produktas. Finansuotojai gali būti pasirengę struktūrizuoti gautinų sumų finansavimo sutartis skirtingais būdais, sudarydami daugybę skirtingų galimų atidėjimų.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Gautinų sumų finansavimas suteikia finansinį kapitalą, atsižvelgiant į įmonės gautinų sumų dalį.
- Gautinų sumų finansavimo sandoriai paprastai sudaromi kaip turto pardavimas arba paskolos.
- Daugybė gautinų sumų, gaunamų iš gautinų sumų, yra tiesiogiai susietos su įmonės gautinų sumų įrašais, kad užtikrintų greitą ir lengvą gautinų sumų kapitalą.
Struktūravimas
Gautinų sumų finansavimas tampa vis įprastesnis kuriant ir integruojant naujas technologijas, kurios padeda susieti verslo gautinų sumų įrašus su gautinų sumų finansavimo platformomis. Apskritai verslui gali būti šiek tiek lengviau gauti gautinų sumų finansavimą nei kitų rūšių kapitalo finansavimas. Tai gali būti ypač aktualu mažoms įmonėms, kurios lengvai atitinka gautinų sumų finansavimo kriterijus, arba didelėms įmonėms, kurios gali lengvai integruoti technologinius sprendimus.
Apskritai yra keletas gautinų sumų finansavimo struktūrų tipų.
Turto pardavimas
Gautinų sumų finansavimas paprastai sudaromas kaip turto pardavimas. Pagal tokio tipo susitarimus įmonė parduoda gautinas sumas finansininkui. Šis metodas gali būti panašus į paskolų, kurias dažnai naudoja bankai, išpardavimą.
Verslas gauna kapitalą kaip grynųjų pinigų turtą, pakeičiantį balanse gautinų sumų vertę. Verslui taip pat gali tekti nurašyti visus nefinansuotus likučius, kurie kinta priklausomai nuo pagrindinės sumos ir vertės santykio, dėl kurio susitarta.
Priklausomai nuo sąlygų, finansininkas gali sumokėti iki 90% neapmokėtų sąskaitų vertės. Tokį finansavimą taip pat galima atlikti susiejant gautinų sumų įrašus su gautinų sumų finansininku. Daugelis faktoringo įmonių platformų yra suderinamos su populiariomis smulkaus verslo buhalterijos sistemomis, tokiomis kaip „Quickbooks“. Ryšys per technologijas padeda sukurti patogumą verslui, leidžiant jiems parduoti atskiras sąskaitas faktūras, kai jos rezervuojamos, ir gauti tiesioginį kapitalą iš faktoringo platformos.
Pardavęs turtą, finansininkas perima gautinų sąskaitų sąskaitas ir prisiima atsakomybę už išieškojimą. Kai kuriais atvejais finansininkas taip pat gali pateikti grynųjų pinigų nurašymą atgaline data, jei sąskaitos faktūros yra visiškai surenkamos.
Daugelis faktoringo bendrovių nebenorės pirkti gautinų sumų, kurių įsipareigojimai neįvykdyti, o sutelks dėmesį į trumpalaikes gautinas sumas. Apskritai, perkant turtą iš bendrovės, finansinei įmonei perduodama įsipareigojimų neįvykdymo rizika, susijusi su gautinomis sumomis, kurias faktoringo bendrovės siekia sumažinti.
Turto pardavimo struktūroje faktoringo bendrovės uždirba pinigus iš pagrindinės sumos, kad paskirstytų vertę. Faktoringo bendrovės taip pat renka mokesčius, kurie daro faktoringą pelningesnį finansininkui.
„BlueVine“ yra viena iš pirmaujančių faktoringo bendrovių gautinų sumų finansavimo srityje. Jie siūlo keletą finansavimo variantų, susijusių su gautinomis sąskaitomis, įskaitant turto pardavimą. Bendrovė gali prisijungti prie kelių apskaitos programinės įrangos programų, įskaitant „QuickBooks“, „Xero“ ir „Freshbooks“. Už turto pardavimą jie sumoka maždaug 90% gautinų sumų vertės, o sumokėję likusią sumą, sumokės likusią dalį, kai bus sumokėta visa sąskaita.
Paskolos
Gautinų sumų finansavimas taip pat gali būti struktūrizuotas kaip paskolos sutartis. Paskolos gali būti struktūruotos įvairiais būdais, atsižvelgiant į finansuotoją. Vienas didžiausių paskolos pranašumų yra tas, kad gautinos sumos nėra parduodamos. Bendrovė tiesiog gauna avansą pagal gautinų sumų likučius. Paskolos gali būti neužtikrintos arba užtikrintos sąskaitomis faktūromis kaip užstatu. Turėdamas paskolą gautinas sumas verslas privalo grąžinti.
Tokios įmonės kaip „Fundbox“ siūlo gautinų sumų paskolas ir kredito linijas, pagrįstas gautinų sumų likučiais. Jei bus patvirtinta, „Fundbox“ gali iš anksto sumokėti 100% gautinų sąskaitų likučio. Tada įmonė per tam tikrą laiką turi grąžinti likutį, paprastai su tam tikromis palūkanomis ir rinkliavomis.
Gautinų sumų skolinimo įmonės taip pat naudojasi sistemos susiejimo pranašumu. Susiejus su įmonėmis gautinų sumų įrašus per tokias sistemas kaip „QuickBooks“, „Xero“ ir „Freshbooks“, galima nedelsiant atlikti išankstinius mokėjimus pagal atskiras sąskaitas arba valdyti kredito limitus.
Draudimas
Faktoringo bendrovės atsižvelgia į keletą elementų, kai nusprendžia, ar įtraukti kompaniją į jos faktoringo platformą. Be to, kiekvieno sandorio sąlygos ir siūlomos sumos, atsižvelgiant į gautinų sumų likučius, skirsis.
Gautinos sumos, kurias turi sumokėti stambios įmonės ar korporacijos, gali būti vertingesnės nei faktūros, kurias turi sumokėti mažos įmonės ar fiziniai asmenys. Panašiai paprastai pirmenybė teikiama naujesnėms sąskaitoms, o ne senesnėms sąskaitoms. Paprastai gautinų sumų amžius turės didelę įtaką finansavimo sutarties sąlygoms, jei trumpesnės trukmės gautinos sumos sudarys geresnes sąlygas, ilgesnės trukmės ar delspinigiai gali sąlygoti mažesnes finansavimo sumas ir mažesnį pagrindinės sumos ir vertės santykį.
Privalumai ir trūkumai
Gautinų sumų finansavimas suteikia įmonėms galimybę betarpiškai naudotis grynaisiais, neiššokant per lankus ar ilgai nelaukiant, susijusių su verslo paskolos gavimu. Kai įmonė naudoja savo gautinas sumas turto pardavimui, ji neturi jaudintis dėl grąžinimo grafikų. Kai įmonė parduoda savo gautinas sumas, ji taip pat neturi jaudintis dėl gautinų sumų. Kai įmonė gauna faktoringo paskolą, ji gali greitai gauti 100% vertės.
Gautinų sumų finansavimas turi daug įvairių privalumų, tačiau jis taip pat gali turėti neigiamą reikšmę. Visų pirma, gautinų sumų finansavimas gali kainuoti daugiau nei finansavimas pasitelkiant tradicinius skolintojus, ypač toms įmonėms, kurios, kaip manoma, turi prastą kreditą. Parduodant turtą, įmonės gali prarasti pinigus iš skirtumo, sumokėto už gautinas sumas. Esant paskolų struktūrai, palūkanų išlaidos gali būti didelės arba gali būti daug didesnės nei nuolaidos ar numatyti nurašymai.
Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.