Įvairus fondas
Diversifikuotas fondas yra investicinis fondas, kuris yra diversifikuotas įvairiuose rinkos sektoriuose ar geografiniuose regionuose. Joje yra keli vertybiniai popieriai, dažnai keliose turto klasėse. Jos platus rinkos diversifikavimas padeda išvengti idiosinkratiškų įvykių vienoje srityje įtakos visam portfeliui.
Indekso fondai yra puikiausi diversifikuotų fondų pavyzdžiai, nors diversifikuotiems fondams nereikia sekti indekso ir jie gali būti aktyviai valdomi.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Diversifikuoti fondai iš esmės reiškia sujungtas investicijas, kurios sudaro portfelius keliose turto klasėse, regionuose ir (arba) pramonės sektoriuose.
- Diversifikacija yra pagrindinė investavimo strategija siekiant sumažinti sistemingą portfelio riziką išlaikant numatomos grąžos lygį.
- Diversifikuoti fondai gali būti tokie: nuo pasyvių indeksuotų fondų, kurie atkartoja plačius indeksus, iki aktyviai valdomų fondų, kurie plačiai investuoja.
Įvairių fondų pagrindai
Diversifikuoti fondai pirmiausia siekia sušvelninti savitą ar nesistemingą riziką investuodami į įvairius vertybinius popierius įvairiuose rinkos sektoriuose ar geografiniuose regionuose. Įvairus fondas skiriasi nuo specializuotų ar sutelktų fondų, tokių kaip sektorių fondai, daugiausia dėmesio skiriant konkrečių sektorių, tokių kaip biotechnologijos, farmacija ar komunalinės paslaugos, akcijoms. Diversifikuoti fondai taip pat gali pasirinkti valdyti atsargas keliose šalyse. Daugiaregioninis fondas, taip pat investuojantis į kelis sektorius, būtų vienas iš rinkos diversifikuotiausių fondų.
Diversifikuoti fondai taip pat gali investuoti į kelias turto klases, kad dar labiau paskirstytų riziką. Turėdami kelis turto klasės portfelius, vadovai taip pat gali siekti optimizuoti grąžą.
Apskritai diversifikuotiems fondams priskiriama ir nesisteminė, ir sisteminė rizika. Jie siekia sušvelninti šią riziką plačiai diversifikuodami. Kadangi nesisteminė rizika dažnai priklauso nuo sektoriaus, ją galima sumažinti investuojant į įvairius sektorius. Fondai, įvairiai paskirstyti pagal regionus, taip pat gali valdyti sisteminę rinkos riziką, orientuotą į tam tikrą šalį.
Investuotojai gali pasirinkti diversifikuotus fondus dėl kelių priežasčių. Konservatyvūs investuotojai gali ieškoti diversifikuotų fondų, nes jie siūlo mažesnę koncentruotų nuostolių riziką. Diversifikuoti fondai taip pat dažnai yra optimizuojami siekiant balanso, kuris investuotojams suteikia didžiausią grąžą už jų riziką.
Įvairių fondų investavimas
Paprastai visi fondai siūlo diversifikaciją investuodami į įvairius vertybinius popierius. Apskritai investiciniai fondai padės investuotojams paįvairinti savitą riziką, kuri gali turėti įtakos vienam vertybiniam popieriui ar vertybinių popierių grupei konkrečiame sektoriuje. Ieškodamas diversifikuotų lėšų investuotojui gali tekti atidžiai apsvarstyti rizikos rūšis, kurias jie nori sumažinti.
Indeksų fondai
Plataus rinkos indekso fondai gali būti vienos rūšies diversifikuoti fondai, siūlantys mažas išlaidas ir plačiai diversifikuojant rinką. Pavyzdžiui, „Wilshire 5000“ indekso fondas (WFIVX) siekia sekti „Wilshire 5000 Index“ grąžą ir turimą akcijų paketą. „Wilshire 5000“ indeksas parodo visą JAV akcijų rinką. Todėl investuotojai susiduria su visais JAV rinkos sektoriais ir kapitalizacijomis. Tačiau jai bus taikoma bendra sisteminė rinkos rizika, paveikianti JAV bendroves apskritai.
Pasaulyje diversifikuotas indekso fondas gali pasiūlyti nesisteminės rizikos ir tam tikros sisteminės rizikos, susijusios su atskirų šalių rinkomis, mažinimą. Vienas iš pavyzdžių yra „Vanguard Total World Stock Index Fund“. Fondas siekia sekti FTSE Global All Cap indekso akcijų paketą ir jo rezultatus. Tai apima išsivysčiusių ir kylančios rinkos atsargas visuose rinkos sektoriuose ir kapitalizaciją.
Aktyviai valdomi fondai
„Vanguard“ ir „JPMorgan“ siūlo geriausius pramonės valdomus diversifikuotus fondus.
„Vanguard Diversified Equity Fund“: „Vanguard Diversified Equity Fund“ investuoja į aštuonis aktyviai valdomus JAV akcijų fondus diversifikavimui. Pasitelkdamas pagrindinius fondus, „Vanguard Diversified Equity Fund“ siekia diversifikuoti augimą, vertę ir kapitalizaciją. Pagrindinis fondo akcijų paketas yra „Vanguard“ augimo ir pajamų fondas.
„JPMorgan Diversified Fund“: „JPMorgan Diversified Fund“ investuoja į diversifikuotą akcijų ir fiksuotų pajamų investicijų portfelį. Fondas investuoja tiek į pagrindinius fondus, tiek į atskiras akcijas.
Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.