Kaip vystosi patarėjų kompensavimo modeliai

Pirmą kartą istorijoje komisijos finansiniai konsultantai pastebi naujo verslo plėtros nuosmukį visame turto valdymo sektoriuje. Kodėl? Kadangi visa investicinė industrija pereina prie mokesčių pagrįstų finansinių patarimų, nes klientai nori mokėti tik už reikalingas paslaugas.

Tyrimų bendrovės „Cerulli Associates“ duomenimis, registruotų patarėjų investicijų klausimais ir dvigubai registruotų patarėjų skaičius išaugo nuo beveik neegzistuojančių prieš 30 metų, o 2013 m. Pabaigoje AUM valdyti šiek tiek mažiau nei 2, 8 trilijonus USD. „Per pastaruosius penkerius metus AUM augimas buvo vidutiniškas 14, 5 proc. (Mokamiems finansiniams konsultantams), palyginti su 9, 4 proc. Visai pramonei. " Ką tai reiškia komisijos finansiniams patarėjams?

Tai reiškia, kad mažėja klientų, gaunančių komisines finansines konsultacijas, skaičius ir patarėjai, norėdami išlikti konkurencingi šioje besikeičiančioje reguliavimo pramonėje, turi pergalvoti savo paslaugų teikimą. Atsižvelgiant į tai, tiek konsultantams, tiek klientams reikia užduoti sau klausimą: ar turto valdymo pasaulyje vis dar yra vietos komisiniams patarimams?

Komisijos finansinių patarėjų vaidmuo

Komisijos finansiniai patarėjai griežtai dirba su investavimo strategijomis. Jie veikia panašiai kaip vertybinių popierių makleriai ta prasme, kad aktyviai perka ir parduoda vertybinius popierius savo klientams. Šie patarėjai gauna komisinius ne iš savo klientų, o iš įmonių, kuriose perka vertybinius popierius.

Nuo 2008 m. Finansų krizės finansų patarimų pramonė skeptiškai vertina komisijos patarėjus, nes manoma, kad jų paslaugos apsiriboja investavimo strategijomis. Dabar daugelis vartotojų įtaria, kad komisiniai finansiniai konsultantai gali teikti pirmenybę savo kliento interesams.

Mokamų konsultantų vaidmuo

Mokesčių finansiniai patarėjai turi visiškai priešingą pajamų struktūrą. Šiems finansiniams konsultantams už suteiktas paslaugas sumoka jų klientai. Svarbiausia yra tai, kad konsultantai, teikiantys mokestį, siūlo įvairias paslaugas, nepriklausančias investicijoms, tokias kaip mokesčiai, turtas ir pensijų planavimas.

Suprantama, kad mokesčių konsultantai, atsakingi už mokesčius, visada atsižvelgia į savo klientų interesus, nes jie negauna pajamų iš finansinių produktų ar konkrečių vertybinių popierių pardavimo. Jiems (jų klientai) moka tik už suteiktas paslaugas.

Kuris patarėjo tipas yra geriausias?

Atsakymas priklauso nuo kliento poreikių. Jei investuotojui nėra sudėtingesnių finansų planavimo poreikių ir jis tiesiog nori pagalbos renkantis investicijas, teisingas pasirinkimas gali būti komisinis finansinis patarėjas. Investuotojui nereikės mokėti iš savo kišenės, nes konsultantui sumoka vertybinių popierių bendrovė. Vis dar dvejojantys klientai gali išsiaiškinti, ar siūlomos investicijos geriausiai tinka jų poreikiams, ištyrę pateiktas galimybes.

Problema yra ta, kad kai kuriems klientams gali būti sunku rasti komisijos patarėją. CNBC teigimu, „ne tik vis daugiau vartotojų pereina prie (mokesčio pagrįsto) modelio, bet ir tai daro vis daugiau tarpininkų iš didelių vielinių namų firmų ir nepriklausomų brokerių – pardavėjų“.

Nors patarėjams už paslaugas mokama už paslaugas, o ne už parduotus finansinius produktus, jie vis tiek gauna mokėjimą vienokia ar kitokia forma. Taip, klientai moka tik už suteiktas paslaugas, tačiau jei patarėjas nerekomenduoja naujų paslaugų, jie nemoka. Kita medalio pusė yra ta, kad vartotojai neturėtų tikėtis gauti profesionalią paslaugą nemokėdami už suteiktą paslaugą. (Apie susijusius skaitymus skaitykite skyrelyje: Ar turėtumėte pasirinkti tik patarėją, atsakingą už mokestį? )