Kaip įmonė gali turėti neigiamą bendrąjį pelno maržą?

Bendrasis pelno dydis rodo, kaip gerai įmonė gauna pajamas iš savo išlaidų, tiesiogiai susijusių su gamyba. Bendroji pelno marža naudojama kaip metrika įmonės finansinei būklei įvertinti. Bendroji marža taip pat gali suteikti informacijos apie tai, ar jų verslo strategija pasiekia gamybos, pardavimo ir pelningumo tikslus.

Bendroji pelno marža gali tapti neigiama, kai gamybos išlaidos viršija bendrą pardavimą. Neigiama marža gali būti įmonės nesugebėjimas kontroliuoti išlaidų. Kita vertus, neigiamos maržos gali būti natūrali visos pramonės arba makroekonominių sunkumų, kurių įmonės valdymas negali kontroliuoti, pasekmė.

Kas yra bendrasis pelno skirtumas?

Bendrasis pelnas yra pajamos, kurias uždirba įmonė, atėmus tiesiogines jos produktų gamybos išlaidas. Prieš analizuodami bendrąjį pelno dydį, turime peržiūrėti bendrojo pelno komponentus ir neįtrauktas sąnaudas.

Pajamos yra pajamos, kurias įmonė generuoja tam tikru laikotarpiu, pavyzdžiui, vienam ketvirčiui ar vieneriems metams. Pajamos taip pat vadinamos grynaisiais pardavimais, nes įmonės gali gauti pirkėjų prekių grąžinimus, kurie išskaičiuojami iš pajamų.

Parduotų prekių savikaina įmonei parodo tiesiogines ir tiesiogines darbo sąnaudas, patiriamas gaminant prekes. Kitaip tariant, parduotų prekių savikaina yra išlaidos, tiesiogiai susijusios su gamyba, kurios gali apimti:

• Tiesioginės medžiagos, tokios kaip žaliavos ir inventorius
• Tiesioginis darbo užmokestis arba darbo užmokestis gamybos darbuotojams
• Gamyboje naudojamos įrangos ir mašinų išlaidos
• Komunalinės paslaugos, tokios kaip šiluma ir elektra gamybos gamyklai
• Produktų siuntimo išlaidos

Tačiau ne gamybos išlaidos neįtraukiamos į parduodamų prekių, tokių kaip pardavimo, bendrąsias ir administracines sąnaudas (PBA), kurios paprastai vadinamos pridėtinėmis sąnaudomis. Įmonės korporacijos biuras būtų laikomas pridėtiniu mokesčiu ir nebūtų įtrauktas nei į parduodamų prekių sąnaudas, nei į bendrojo pelno skaičiavimą.

Bendrasis pelnas apskaičiuojamas atimant parduotų prekių savikainą iš visų pajamų. Jei gautas bendrasis pelno skaičius padalijamas iš pajamų, jums paliekama bendroji pelno marža. Gautas skaičius rodo pajamų, gautų iš tų tiesioginių išlaidų, procentą.

Pagrindiniai išvežamieji daiktai

• Bendrasis pelno dydis rodo, kaip gerai įmonė gauna pajamas iš savo išlaidų, tiesiogiai susijusių su gamyba.
• Bendrovės bendrasis pelnas yra jos pajamos, atėmus parduotų prekių savikainą, į kurią įeina tiesioginio darbo ir tiesioginių medžiagų išlaidos.
• Bendrasis pelno dydis apskaičiuojamas padalijus bendrąjį pelną iš įmonės pajamų.
• Jei įmonė patiria staigų pajamų sumažėjimą arba padidėja parduotų prekių išlaidos, gali susidaryti neigiama bendroji pelno marža.

Neigiamo bendrojo pelno maržos priežastys

Neigiamą bendrojo pelno maržą įmonė gali nurodyti dėl kelių priežasčių. Žemiau pateikiami keli veiksnių, galinčių turėti įtakos pajamoms ir sąnaudoms, pavyzdžiai, lemiantys neigiamą bendrąjį pelno maržą.

Pajamos mažėja

Dėl mažėjančio pardavimo gali sumažėti pajamos, o išlaidos išlieka tokios pačios arba padidėja. Dėl prastos produkto kainos gali būti mažesnis nei tikėtasi prekės pelnas, o galiausiai nuostoliai.

Dėl prasto naujo produkto pristatymo į rinką gali sumažėti pajamos ir prarasti nuostoliai. Pvz., Jei įmonė pagamino naują produktą prieš pradedant jo pardavimą, o pardavimai buvo menki, įmonei pritrūks atsargų. Norint perkelti atsargų perteklių ir nugrimzti į nuostolius, įmonei gali tekti sumažinti produkto kainą.

Padidėjusi konkurencija gali priversti įmonę sumažinti savo kainas, kad išlaikytų klientų bazę ir rinkos dalį. Dėl to pajamos mažės ir gali būti nuostolingos, nes išlaidos greičiausiai išliks tokios pačios.

Didėja išlaidos

Žaliavų kainų padidėjimas gali sunaikinti pelną ir sukelti nuostolius. Pavyzdžiui, jei įmonė pasirašytų savo produkto pristatymo klientui sutartį, o žaliavų kaina padidėtų, viršydama produkto kainą, bendrasis pelnas būtų neigiamas.

Padidėjus darbo kainai, parduotos prekės gali išaugti daugiau nei tikėtasi. Pvz., Jei įmonė patiria vėlavimą gauti užsakymą dideliam klientui, vadovybei gali tekti mokėti darbuotojams už viršvalandžius arba samdyti papildomą pagalbą norint užpildyti užsakymą.

Makroekonominiai sukrėtimai

Recesija gali sumažinti įmonių pelną, nes vartotojai sumažina išlaidas ir įmonės mažina operacijas. Pvz., Žlugus būsto rinkai, namų statytojai ir statybų bendrovės gali patirti neigiamas bendrojo pelno maržas. Namų atsargų perteklius greičiausiai būtų parduotas nuostolingai, jei nuosmukis būtų pakankamai sunkus, kaip Didžiojo nuosmukio, įvykusio 2007–2009 m., Atveju.

Didelis palūkanų normos kilimas gali turėti neigiamos įtakos kai kurioms pramonės šakoms. Pavyzdžiui, jei kainos kils per greitai, automobilių gamintojai gali nukentėti dėl mažesnių pardavimų, nes daugelis vartotojų finansuoja ar skolinasi, kad nusipirktų naują automobilį. Dėl aukštesnių palūkanų normų vartotojai gali negalėti mokėti už automobilį. Rezultatas būtų perteklinis automobilių gamintojų inventorius, priverstas juos parduoti savo automobilius nuostolingai, kad sumažėtų jų atsargos.

Neigiamo bendrojo pelno maržos pavyzdys

Pavyzdžiui, tarkime, kad automobilių gamintojas tiesiogines ar parduotų prekių sąnaudas sudaro 8 mln. USD, o pajamos, gautos pardavus automobilius, sudarė 12 mln. USD.

• Bendras bendrovės pelnas būtų 4 milijonai dolerių arba (12 milijonų - 8 milijonai dolerių).
• Bendrasis pelno dydis būtų 0, 33 arba 33% (4 mln. USD bruto pelnas / 12 mln. USD pajamų).

Tarkime, kad plieno ir aliuminio kaina labai išaugo, todėl parduotų prekių savikaina išaugo iki 16 milijonų JAV dolerių. Bendrovė atsakė padidindama kainas ir padėdamas padidinti pajamas iki 14 milijonų dolerių. Tačiau bendrovės vadovybė negalėjo perkelti visų padidėjusių sąnaudų savo klientams.

• Bendras bendrovės pelnas būtų - 2 mln. USD arba (14 mln. USD pajamų - 16 mln. USD pardavimo išlaidų).
• Bendrasis pelno dydis būtų –0, 14 arba –14% (–2 mln. USD bendrojo pelno / 14 mln. USD pajamų).

Kaip aiškinti neigiamą bendrąjį pelno dydį

Bendrasis pelno dydis turėtų būti aiškinamas atsižvelgiant į pramonės ir ankstesnės įmonės veiklos rezultatus. Priešingu atveju neigiama marža gali klaidinti jus manant, kad vadovybė padarė klaidų ar nesugebėjo suvaldyti išlaidų.

Daugelis gerai valdomų kompanijų, pavyzdžiui, kelionių kompanijos ir oro linijų bendrovės po rugsėjo 11 dienos, gali patirti trumpalaikį nuostolį. Jei įmonės vadovybė imsis pakeitimų arba sumažės išorinis šokas, pelningumas gali sugrįžti. Tačiau, jei nuostolių modelis yra per kelis ketvirčius, tai gali būti sistemingesnės ilgalaikės problemos požymis.