Ramioje rinkoje rodomi sugedę nervai prieš „Fed“ pranešimą

JAV akcijų rinkos indeksai išliko siaurame prekybos diapazone ir paprastai uždaromi šiandien šiek tiek aukščiau nei dieną prieš. Tokiomis dienomis paprastai yra gana nuspėjama, kad „S&P 500“ CBOE kintamumo indeksas (VIX) bus šiek tiek mažesnis. Tai ypač pasakytina apie dieną po reikšmingo naujienų įvykio, kuris sujaukia rinkas, nes tai atspindi investuotojų, kurie iš pradžių labai nervinasi dėl tokio įvykio, bet kitą dieną po to, kai jau galėjo pradėti raminti, elgesį.

Taigi nenuostabu, kad VIX sesiją uždarė šiek tiek žemiau. O kas stebino patyrusius rinkos stebėtojus, tai, kad „iPath S&P 500 VIX MT Futures ETN“ (VXZ), biržoje prekiaujamas fondas, atspindintis 90 dienų išankstinių kintamumo ateities kainų pokyčius, uždarė šią dieną žymiai aukščiau. Atrodo, kad tai rodo, kad komercinės veiklos subjektai ir kiti gerai informuoti rinkos dalyviai mato didėjančius rizikos ženklus, kurie, nors ir nėra neišvengiami, turi būti įtraukti į numatomo būsimo kintamumo kainų nustatymą.

Šis kainų veiksmas lengvai paaiškinamas naujienomis apie dronų išpuolius Saudo Arabijoje ir prekybininkų susirūpinimu, kad tai gali sukelti didesnį turto kainų netikrumą. Siauras prekybos dienos intervalas yra lengvai paaiškinamas iš būsimo Fed pranešimo, kurį planuojama pristatyti rytoj, vidurdienį.

Investuotojai pasirengę perkelti pinigus iš akcijų į obligacijas

Nelengva paaiškinti, ką investuotojai gali padaryti, jei daro, ar ne, pavyzdžiui, ką turi pasakyti Fed direktoriai. Vis dėlto tikėtina, kad investuotojai gali perkelti pinigus iš akcijų į obligacijas. Tai istoriškai nuosekli reakcija, ir nors akcijos žengia į naujas aukštumas, atrodo, kad obligacijos vėl auga per savo ilgalaikę augimo tendenciją.

Dėl mažėjančių palūkanų normų, kurios nepagreitino infliacijos, akcijų ir obligacijų kainos didėja, o biržos prekių kainos mažėjo. Naujausi kainų pokyčiai gali pakeisti prekių tendenciją, tačiau kokį poveikį tai gali turėti akcijoms ar obligacijoms ">

Skaityti daugiau:

Kodėl pinigai skuba į mažų kapitalų akcijas ir ETF

Kodėl „Rate“ sumažinimas šį kartą gali nepadidinti atsargų

Silpnos rankos gali apriboti energijos tiekimą po drono atakos

Ar Kanados ar JAV naftos kompanijos gaus daugiau naudos ateinančiais mėnesiais ">

Sumažėjus naftos eksportui iš Saudo Arabijos, investuotojams gali būti įdomu apsvarstyti, kurios šalys greičiausiai pasinaudos vangumu ir turės daugiausiai naudos iš kainų pokyčių rinkose. Nuodugni analizė būtų ilgas ir sudėtingas siekis, tačiau rinkose gali būti užuominų palyginus garsią vienos šalies naftos kompaniją su panašia kitos šalies naftos kompanija.

Apsvarstykite šį pavyzdį (žr. Lentelę žemiau), kuriame palyginama „Canadian Suncor Energy Inc.“ (SU) su JAV įsikūrusia „Exxon Mobil Corporation“ (XOM). Diagramoje parodytas paskutinių dviejų prekybos dienų vaizdas (15 minučių intervalai) ir išsiskiria paprasta dinamika. Nors abi akcijos šoktelėjo aukščiau, kai pradėjo prekiauti pirmadienį, nuo to laiko „Suncor“ rodo ryžtingą augimo tendenciją, o „Exxon Mobil“ rodo priešingai. Tai gali atspindėti investuotojų įsitikinimą, kad viena iš šių bendrovių (ir šalis, kurioje yra) yra geresnėje padėtyje nei kita.

Esmė

Nepaisant siauros prekybos dienos prieš rytojaus Fed pranešimą, ilgesnės trukmės rizikos priemonės pabrango, o tai reiškia nuolatinį nervingumą, būdingą informuotų investuotojų mąstymui. Investuotojai gali pereiti prie obligacijų, jei Fed pranešimas reiškia neramias rinkos sąlygas.

Mėgaukitės šiuo straipsniu "> prisiregistruodami gauti diagramų patarėjo informacinį biuletenį.