Tai yra (investicinio fondo) įvyniojimas!

Investicinių fondų pramonė yra didžiulė ir nuolat auga. Turėdami tiek daug lėšų, iš jų išsirinkti gali būti tikras iššūkis. Diversifikuoto portfelio kūrimas ir stebėjimas gali būti didžiulė našta. Siekdama palengvinti šią naštą, pramonė sukūrė savitarpio pagalbos fondų patariamąją programą, dar vadinamą savitarpio fondo aplanku. Investicinio fondo patariamoji programa yra dviejų variantų: savo nuožiūra ir ne savo nuožiūra.

Savo nuožiūra

Savarankiška investicinių fondų patariamoji programa teikia įvairių portfelių, į kuriuos iš anksto pasirinktų turto paskirstymo modelių įtraukiami keli investiciniai fondai. Vienas modelis gali pasiūlyti turto paskirstymą 80% nuosavo kapitalo ir 20% fiksuotų pajamų, o kitas modelis gali pasiūlyti 80% fiksuotų pajamų ir 20% nuosavo kapitalo. Daugelyje portfelių nuosavybės ir fiksuotų pajamų dalys yra padalijamos iš kelių investicinių fondų, kiekvienas fondas atspindi tam tikrą discipliną. (Taip pat žiūrėkite: Susipažinimas su panašiais investiciniais fondais .)

Investuotojai bendradarbiauja su profesionaliu finansų patarėju, siekdami išsiaiškinti savo asmeninius finansinius tikslus. Remdamasis šiais tikslais patarėjas peržiūri pasiūlymus investicinių fondų patariamojoje programoje ir parenka investuotojo tikslus atitinkantį turto paskirstymo modelį. Pavyzdžiui, konservatyviam investuotojui, kuris domisi pajamų generavimu, būtų patariama pasirinkti portfelį, kuris didžiąją dalį savo turto skiria investicijoms į fiksuotas pajamas. Agresyviam investuotojui, kurį labiausiai domina kapitalo padidėjimas, turėtų būti vadovaujamasi pasirinkus portfelį, kuris didžiąją dalį savo turto skiria investicijoms į nuosavybę.

Savarankiškos investicinių fondų patariamosios programos struktūra yra panaši į daugiadalykinės sąskaitos struktūrą. Kaip ir daugiadalykinė sąskaita, savitarpio pagalbos fondo patariamojoje programoje siūlomas įvairus portfelis, profesionalios konsultacijos ir patarimai, nuolatinis investicijų į portfelį patikrinimas ir automatinis portfelio balansavimas, kad būtų išlaikytas norimas turto paskirstymas. Savarankiška investicinių fondų patariamoji programa suteikia įgaliojimus programos rėmėjui (dažnai finansinio patarėjo darbdaviui arba patarėjo darbdavio dukterinei įmonei) atlikti turto paskirstymo modelio pakeitimus ir įtraukti ar pašalinti investicinius fondus iš portfelio be investuotojo sutikimo.

Nediskriminacinis

Nedalyvaujančioje programoje investuotojas ir finansų patarėjas peržiūri investicinių fondų, kurie buvo iš anksto patikrinti ir atrinkti įtraukimui į programą, sąrašą ir iš šio sąrašo pasirenka fondus, kad sukurtų pritaikytą turto paskirstymo modelį. Investuotojas yra atsakingas už portfelio perbalansavimo patvirtinimą ir už sprendimą pakeisti bet kurį iš investicinių fondų.

Ką jie siūlo

Tiek savo nuožiūra, tiek ne savo nuožiūra laikomos programos yra laikomos pradinio lygio valdomų pinigų produktais, nes jose teikiamos profesionalios konsultacijos ir nurodymai, nėra komisinių už prekybą ir vienkartinis mokestis už valdomą turtą. Investicinių fondų patariamosios programos siūlo žymiai mažesnius minimalius investavimo reikalavimus nei kiti valdomų pinigų produktai. Kai kurios investicinių fondų patariamosios programos yra prieinamos mažiausiai iki 25 000 USD, palyginti su 100 000 USD ar daugiau, kai siūloma kitų valdomų pinigų pasiūlymų. Tiek savo nuožiūra, tiek ne savo nuožiūra teikiamos investicinių fondų patariamosios programos teikia konsoliduotą veiklos ataskaitą, todėl investuotojams yra lengva peržiūrėti rezultatus portfelio lygiu.

Nors investicinių fondų patariamosios programos siūlo daug tų pačių privalumų, kuriuos teikia brangesnių tvarkomų pinigų pusbroliai, tačiau yra ir svarbių skirtumų. Turtas investicinių fondų patariamojoje programoje nėra atskirtas nuo kitų investuotojų sąskaitų. Investiciniai fondai, kaip rodo pavadinimas, yra tarpusavio investicijos. Pagrindinė investicinio fondo prielaida apima investuotojų grupę, kuri sujungia savo turtą, kad galėtų sau leisti naudotis profesionalių pinigų tvarkytojo paslaugomis. Tada pinigų tvarkytojas priima sprendimus dėl portfelio valdymo surinktų investuotojų vardu.

Daugelyje valdomų pinigų produktų, tokių kaip tradiciniai atskiros sąskaitos portfeliai, investuotojai nekaupia savo turto. Kiekvienas investuotojas turi individualią vertybinių popierių, esančių portfelyje, savikainą, kuri leidžia investuotojams pritaikyti portfelį ribojant investicijas į konkrečius vertybinių popierių ar pramonės sektorius. Tai taip pat suteikia galimybę investuotojams selektyviai pirkti ar parduoti konkrečius vertybinius popierius, siekiant sumažinti kapitalo prieaugio mokesčius. Ši technika, vadinama mokesčių pelno (nuostolių) surinkimu, gali būti labai naudinga pasiturintiems mokesčių mokėtojams. (Taip pat žiūrėkite: Atskirai tvarkomos sąskaitos: palaima visiems .)

Ar reikėtų investuoti į vieną?

Investicinio fondo patariamoji programa teikia daugiau naudos nei tos, kurios paprastai siejamos su investicinių fondų pirkimu. Be profesionaliai valdomo, diversifikuoto portfelio, apimančio kelis investicinius fondus, savitarpio pagalbos fondo patariamojoje programoje numatyta ir trijų lygių priežiūra. Investicinių fondų valdytojai prižiūri savo portfelius, programos rėmėjas prižiūri savitarpio fondų valdytojus, o patarėjas investicijų klausimais teikia pagalbą parenkant pirmines investicijas ir nuolat stebint portfelio veiklos rezultatus atsižvelgiant į investuotojo tikslus. Mokesčiu pagrįsta kompensacija sumažina susirūpinimą dėl patarėjo rekomendacijų objektyvumo.

Esmė

Investicinių fondų patariamosios programos yra skirtos patenkinti investuotojų, ieškančių profesionalių patarimų ir patarimų, kuriant diversifikuotą portfelį, poreikius. Šios programos yra patogus įrankis investuotojams, kurie neturi laiko ar interesų savarankiškai kurti ir stebėti portfelį. Investuotojams, kuriems kelia didelį nerimą dėl kapitalo prieaugio mokesčių, gali būti naudingi kiti, sudėtingesni valdomų pinigų produktai, tokie kaip kai kurie iš „ Wrap It Up“: Valdomų pinigų žodynas ir nauda .