SRI fondai ir jūsų 401 (k): ką reikia žinoti

Socialiai atsakingas investavimas vykdomas dešimtmečius, tačiau jis lėtai įsiskverbė į darbdavio remiamą pensijų planų rinką. Iš dalies tai lėmė 2008 m. Paskelbta Darbo departamento nuomonė, kurioje nurodoma, kad dalyvių investicijos į socialiai atsakingą sektorių turėtų būti „retos“. Ši nuomonė daugelį plano teikėjų atgrasė nuo šių galimybių įtraukimo savo dalyviams. Nuo to laiko dauguma SRI investavo tik į mažmenines sąskaitas ir IRA.

Tačiau laikai keičiasi. 2015 m. DoL išleido naujas gaires, kurios leido patikėtiniams naudoti ESG sampratą kaip „pertraukiklius“ lyginant kitaip lygias investicijas. Visai neseniai DoL atnaujino savo gaires, kad pripažintų, jog patikėtiniai, priimdami investicinius sprendimus, gali aktyviai taikyti aplinkos, visuomenės ir valdymo (ESG) veiksnius, jei jie orientuojasi į ekonominius nuopelnus.

Ieškoma: socialiai atsakingos alternatyvos

Pastaraisiais metais mažmeniniams investuotojams ir pensijų planų dalyviams tobulėjant žinioms ir tobulėjant, išaugo ir jų vertybes atspindinčių investavimo galimybių paklausa. Lichtenšteino karališkosios šeimos valdomos bankų ir turto valdymo grupės LGT 2017 m. Atlikta apklausa parodė, kad 55% jos plano respondentų pasiūlė socialiai atsakingas investavimo alternatyvas, o Tvarių ir atsakingų investicijų forumas parodė, kad turto bazė šioje sektorius pastaraisiais metais išaugo: 1995 m. - 639 milijardai JAV dolerių; 2007 m. - 2, 7 trilijono USD; 2014 m. - 6, 5 trilijono dolerių, o 2016 m. - 8, 72 trilijono dolerių (šie skaičiai apima likučius, laikomus kvalifikuotuose planuose, tačiau atskirai jų neatskyrė). Tokie fondai gali patikrinti įmones pagal įvairius kriterijus, tokius kaip moterų teisių suteikimas, etika / nuodėmė, aplinka, religiniai rūpesčiai ir kita.

DoL patvirtinimas

2015 m. Pabaigoje, atsižvelgiant į šį augimą, Darbo departamentas pateikė naują nuomonę dėl SRI. Savo pranešime JAV darbo sekretorius Tomas Perezas pabrėžė, kad departamentas neturi nieko prieš šias investicijas, jei jos atitinka tuos pačius fiduciarinius kriterijus kaip ir bet kuri kita saugumo rūšis, kuri siūloma kvalifikuotuose planuose. Departamentas pripažino, kad savo 2008 m. Nuomonėje „nepagrįstai“ atgrasė plano rėmėjus į savo planus įtraukti SRI pasiūlymus.

2015 m. „Calvert Investment“ atliktas tyrimas taip pat atskleidžia, kad didžioji dauguma pensijų planų dalyvių šiandien nori socialiai atsakingų alternatyvų savo pensijų planuose. Tyrime dalyvavo 1 200 plano dalyvių ir 300 tinkamų nedalyvaujančių dalyvių. 87% jų domėjosi jų asmenines vertybes atitinkančiais investiciniais pasiūlymais, o daugiau nei 80% teigė, kad investuos į tokius pasiūlymus, jei jie bus prieinami. Daugiau nei pusė jų taip pat teigė, kad jie būtų labiau linkę dalyvauti darbdavio remiamame plane, jei jame būtų teikiamos SRI aukcionai.

Šie skaičiai rodo greitą SRI pramonės augimą ir jos populiarumą tiek pensijų planų dalyvių, tiek mažmeninių investuotojų tarpe. „Brightscope“ duomenys parodė, kad net ir 2009 m. ŠRI pasiūlymai buvo rasti tik 9% apklaustų lėšų. Iš dalies šio augimo priežastis gali būti tūkstantmečio karta, kuri parodė daug didesnį polinkį investuoti į jų filosofiją ir gyvenimo būdą atitinkančias dovanas. Ši karta parodė, kad yra labiau orientuota į aplinką ir aplinką, nei buvo jos pirmtakai, ir fondai, sutelkiantys įmones, turinčias švarius aplinkosaugos duomenis, pastaraisiais metais augo. „Asset International“ atlikto tyrimo duomenimis, ne pelno siekiančių subjektų planai taip pat daugiau nei du kartus labiau linkę siūlyti SRI alternatyvas nei jų pelno kolegos.

SRI įrašai

Kita priežastis, dėl kurios socialiai atsakingas investavimas išpopuliarėjo, yra todėl, kad dabar yra daugiau SRI fondų, kurie pastaraisiais metais sėkmingai veikė. „TIAA-CREF Social Choice Equity Retail Fund“ (TICRX) paskelbė vidutinę 11, 74 proc. Grąžą per pastaruosius penkerius metus, o „Calvert Equity Portfolio A“ (CSIEX) per pastaruosius trejus metus išaugo vidutiniškai 10, 28 proc. Kitos fondo šeimos, tokios kaip „Timothy Group“, investicinė įmonė, siūlanti fondus, investuojančius į įmones, kurios puoselėja judėjų ir krikščionių vertybes, taip pat turi fondus, kuriems pastaraisiais metais sekėsi gerai, pvz., Jų didelio / vidutinio dydžio vertės fondas (TLVAX), kuris paskelbė 10, 45 proc. penkerių metų grąžą.

Esmė

Socialiai atsakingas investavimas greitai tampa pagrindiniu finansų rinkos sektoriumi. Kvalifikuotiems plano rėmėjams, kurie iki šiol vengė SRI pasiūlymų savo planuose, būtų protinga pagalvoti dar kartą, nes pastaraisiais metais šių fondų turto bazė eksponentiškai augo. Dabar yra pakankamai įvairių tipų SRI, kad būtų lengviau sudaryti ištisus jų portfelius klientams, norintiems visiškai susilaikyti nuo finansinės paramos tam tikrų tipų įmonėms. Tačiau klientai turi atlikti namų darbus ir įsitikinti, kad jų perkami SRI turi atrankos kriterijus, kurie tiksliai atitinka jų vertybes, kad nebūtų jokios galimybės, kad jie netyčia turės įmonės, užsiimančios veikla, kuriai jie nepritaria, akcijų.