Kokie yra veiksmingiausi būdai sumažinti moralinį pavojų?

Moralinis pavojus iš esmės yra rizikos prisiėmimas. Paprastai moralinė rizika kyla, kai viena sandorio šalis ar asmuo rizikuoja žinodamas, kad jei viskas nepavyks, kita šalis ar asmuo patiria neigiamų padarinių naštą. Nepriklausoma paslauga antrajai šaliai gali atsirasti vykdant sandorį, norint, kad operacija įvyktų, ir net įvykus sandoriui. Yra keletas būdų, kaip sumažinti moralinę riziką, įskaitant paskatas, amoralaus elgesio prevencijos politiką ir reguliarų stebėjimą.

Moralinės rizikos šaknyje yra nesubalansuota ar asimetriška informacija. Šalis, rizikuojanti sudarydama sandorį, turi daugiau informacijos apie situaciją ar ketinimus, nei šalis, kuri patiria bet kokias pasekmes. Paprastai šalis, turinti papildomos informacijos, turi daugiau motyvacijos arba yra linkusi elgtis netinkamai, kad gautų naudos iš sandorio. Asimetrinės informacijos pranašumas dažnai pasireiškia po to, kai yra sudaromas sandoris.

Pagrindiniai išvežamieji daiktai

• Moralinis pavojus iš esmės yra rizikos prisiėmimas.
• Moralinės rizikos šaknyje yra nesubalansuota ar asimetriška informacija.
• Hipotekos pakeitimas vertybiniais popieriais gali sukelti moralinę riziką - ir tai įvyko per 2008 m.
• Sveikatos draudimo rinkoje, kai apdraustasis asmuo ar asmuo elgiasi taip, kad būtų padidintos išlaidos draudikui, atsirado moralinė rizika.

Moralinio pavojaus pavyzdžiai

Moralinis pavojus kyla įvairių tipų situacijose ir skirtingose ​​arenose. Finansų sektoriuje vienas iš motyvatorių gali būti gelbėjimas. Paskolas teikiančios institucijos dažniausiai gauna didžiausią riziką laikomų paskolų grąžą. Jie yra labiau linkę teikti tokias paskolas, kai turi garantijų ar tikisi tam tikros valstybės pagalbos paskolos neįvykdymo atveju.

Hipotekos pakeitimas vertybiniais popieriais gali sukelti moralinę riziką - ir tai įvyko per 2008 m. Hipotekinių paskolų subrendimą ir finansinę krizę. Hipotekos iniciatoriai gali sujungti paskolas ir parduoti šio hipotekos fondo dalis investuotojams, taip perleisdami įsipareigojimų neįvykdymo riziką kitam. . Esant tokiai situacijai pirkėjui ar perkančiajai agentūrai yra naudinga, jei jis rūpestingai stebi paskolų iniciatorius ir tikrina paskolų kokybę.

Sveikatos draudimo rinkoje, kai apdraustasis asmuo ar asmuo elgiasi taip, kad būtų padidintos išlaidos draudikui, atsirado moralinė rizika. Asmenys, kurie neturi mokėti už medicinos paslaugas, yra skatinami ieškoti brangesnių ir netgi rizikingesnių paslaugų, kurių jie kitaip nereikalautų. Dėl šių priežasčių sveikatos draudimo paslaugų teikėjai paprastai nustato bendrą užmokestį ir atskaitymus, kurie reikalauja, kad asmenys sumokėtų bent už dalį gautų paslaugų. Tokia politika ir išskaitomų sumų naudojimas yra paskata apdraustajam sumažinti paslaugas ir vengti pretenzijų.

Vienos iš pagrindinių formų moralinis pavojus kyla, kai darbuotojai vengia atsakomybės savo darbo vietose. Darbuotojas turi pagrindinę paskatą atlikti kuo mažiau darbų už tą patį atlyginimą. Darbdaviui naudinga sumažinti šią moralinę riziką. Darbdavys gali nustatyti paskatas, skatinančias darbuotojus atlikti didesnį nei vidutinį darbo krūvį. Pavyzdžiui, premijų (kurios gali būti pinigai ar įmonės akcijos) siūlymas atlikti tam tikrą skaičių užduočių arba sukurti daugiau verslo, tai gali padėti nukreipti darbuotojus norimo elgesio link ir atsiriboti nuo nepageidaujamo elgesio. Be to, darbdaviai ragina siūlyti ilgalaikes lengvatas, kuriomis siekiama motyvuoti darbuotojus būti produktyvius ir lojalius. (Apie tai skaitykite skyrelyje „Kas yra moralinis pavojus?“)