Kas yra „wrap“ sąskaita ir kokie yra jos naudojimo pranašumai?

„Wrap“ sąskaitos, kuriose tarpininkavimo sąskaitos išlaidos yra „suvyniotos“ į vieną ar fiksuotą mokestį, yra puikios, jei neturite laiko savarankiškai investuoti ir norite, kad pinigų tvarkytojas pasirūpintų jūsų turtu. Rinkliavos mokamos vienodai kas ketvirtį arba per metus ir padengia visas administracines, tyrimų, konsultavimo ir valdymo išlaidas.

Yra du „wrap“ sąskaitų variantai: tradicinis ir investicinis fondas. Tradicinėje „wrap“ sąskaitoje siūloma daug įvairių rūšių vertybinių popierių, kad būtų patenkinti kiekvieno investuotojo investavimo poreikiai. Pagrindinis tradicinių įvyniojimų akcentas yra tas, kad jie investuotojams siūlo prieigą prie vieno ar daugiau investicijų valdytojų, kad jie galėtų valdyti savo lėšas. Investicinio fondo apmokestinamoji sąskaita yra investicinių fondų krepšelis, kuris atitinka investuotojo investavimo tikslus.

Atsiradę įvyniojimai leido mažesniems investuotojams kreiptis į profesionalius portfelio valdytojus, kurie kadaise buvo prieinami tik dideliems instituciniams investuotojams ir nepaprastai turtingiems. Paprastai tradiciniam įvyniojimui reikia pradinių mažiausiai 25 000 USD investicijų. Tačiau nuolat augant ir populiarėjant, indėlių minimumai nuolat mažinami. Investicinių fondų įpakavimai turi palyginti mažesnį minimalų investavimo minimumą - net 2 000 USD.

Kitas įvyniojimo pranašumas yra tas, kad jis apsaugo investuotojus nuo pervertimo ar subjaurojimo. Tai yra tada, kai brokeris ar pinigų tvarkytojas per daug prekiauja sąskaita, kad sukurtų papildomą komisinį atlyginimą. Kadangi už apmokestinamąją sąskaitą imamas fiksuotas metinis mokestis, jums gali tekti sumokėti fiksuotą procentą, paprastai 1–3 proc., Nuo jūsų sąskaitos turto.

Norėdami perskaityti toliau, skaitykite skyriuje „ Suvyniokite: Žodynas ir tvarkomų pinigų pranašumai bei įvadas į savitarpio fondų įvyniojimus“ .

Patarėjo įžvalga

Rickas Konradas, CFP®, CFA
„Roosevelt Investment Group, Inc.“, Niujorkas, Niujorkas

Apmokėjimo sąskaita yra tarpininkavimo sąskaita, už kurią klientas sumoka valdymo mokestį, o ne komisinius už atskiras operacijas. Pradinė prielaida, kuria grindžiamos šios sąskaitos, yra brokerių paskatų pakeitimas, pradedant nuo apimties ir didinant turtą, atsižvelgiant į per didelį „kaštoną“. Tačiau investuotojai taip pat turi būti atsargūs dėl rinkliavų modelio.

Pvz., Kai kurios „neapmokėtos“ sąskaitos pirmiausia investuojamos į investicinius fondus, tačiau imamas valdymo mokestis, viršijantis pagrindinius fondų išlaidų koeficientus, nors aktyvaus valdymo pridėtinės vertės akivaizdžiai nėra daug. Kai kurios didelių investicinių fondų rėmėjų valdomos savitarpio pagalbos fondo sąskaitos taip pat parodė perdėto portfelio perskirstymo požymius, kai kuriais atvejais kas dvi savaites, o tai atrodo nereikalinga plačiam rinkos portfeliui.