Praradimo psichologija
Nuostolių psichologija nurodo emocinę investavimo pusę, būtent neigiamą požiūrį, susijusį su nuostolio pripažinimu ir jo psichologinį poveikį.
Žmonės yra linkę vengti nuostolių, tai yra viena iš daugelio elgesio ekonomistų nustatytų pažintinių paklaidų. Tyrimai rodo, kad prarasti skausmą psichologiškai yra dvigubai stipresni nei džiaugsmas, kurį patiriame laimėdami. Dėl šios didžiulės baimės investuotojai gali elgtis neracionaliai ir priimti blogus investicinius sprendimus.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Nuostolių psichologija nurodo emocinę investavimo pusę, būtent neigiamą požiūrį, susijusį su nuostolio pripažinimu ir jo psichologinį poveikį.
- Dėl didžiulės baimės investuotojai gali elgtis neracionaliai ir priimti blogus sprendimus, pavyzdžiui, laikyti akcijas per ilgai arba per mažai laiko.
- Investuotojai gali išvengti psichologinių spąstų, priimdami strateginę turto paskirstymo strategiją, mąstydami racionaliai ir neleisdami emocijoms jų pagerinti.
Loss Psychology supratimas
Niekam nepatinka prarasti, ypač kai dėl to gali būti prarasti pinigai. Baimė patirti nuostolius gali sugadinti investuotoją ir paskatinti jį ar ją pasikliauti prarandama investicija dar ilgai po to, kai ji turėjo būti parduota, arba perkrauti laimėtas akcijas per greitai - šališkumas, žinomas kaip disponavimo efektas. Naujokai dažnai daro klaidą tikėdamiesi, kad atsargos atšoks, priešingai nei įrodysime priešingai, nes nuostoliai sukelia labiau ekstremalias emocines reakcijas nei pelną.
Nuostolių psichologija netgi gali sukelti asimetrinį kintamumo reiškinį, atsirandantį akcijų rinkose, kur akcijų rinkos kintamumas krentančiose rinkose yra didesnis nei kylančiose. Remiantis perspektyvų teorija, žmonės labiau linkę vengti nuostolių nei gauti pelną.
Ši baimė išvengti nuostolių yra tokia stipri, kad gali sukelti neigiamumo šališkumą. Tokiais atvejais, investuotojai labiau vertina blogas nei geras naujienas, priversdami praleisti bulių rinkas, bijodami, kad jie pakeis kursą, ir paniką, kai rinkos išparduos.
Nuostolių psichologijos metodai
Vienas iš būdų išvengti psichologinių spąstų yra laikytis strateginės turto paskirstymo strategijos. Investuotojams patariama periodiškai pertvarkyti portfelius, laikantis taisyklėmis pagrįstos metodikos, o ne stengtis kuo geriau parodyti rinkos nuotaikas ir laikytis senų posakių leisti savo nugalėtojams.
Formulės investavimas yra dar viena strateginių investicijų forma. Pavyzdžiui, pastovaus santykio planuose išlaikomos fiksuotos agresyvios ir konservatyvios portfelio dalys. Norint išlaikyti tikslinį svorį - paprastai akcijų ir obligacijų -, portfelis periodiškai išbalansuojamas parduodant pranašesnį turtą ir perkant prastesnį turtą. Tai prieštarauja procikliniam investavimui.
Yra daug išbandytų ir išbandytų turto paskirstymo ir fondų valdymo principų, tokių kaip mokymasis kurti įvairius portfelius ir naudoti pirkimo ir palaikymo strategijas. Kitas sistemingas investavimo būdas yra intelektualiųjų beta strategijų, tokių kaip vienodo svorio portfeliai, panaudojimas, siekiant išvengti rinkos neveiksmingumo, dėl kurio investuojama į indeksus dėl priklausomybės nuo rinkos kapitalizacijos. Tokiems rinkos rizikos veiksniams sušvelninti taip pat galima naudoti investuojantį faktorių.
Praradimo psichologijos pranašumai
Elgesio finansavimas teikia mokslines įžvalgas apie mūsų pažintinius samprotavimus ir investavimo sprendimus; kolektyviniu lygmeniu tai padeda mums suprasti, kodėl kyla burbuliukai ir panika rinkoje. Investuotojai turi suprasti elgsenos finansus, ne tik sugebėti pasinaudoti akcijų ir obligacijų rinkos svyravimais, bet ir geriau žinoti savo pačių sprendimų priėmimo procesą.
Nuostoliai gali turėti vertę, jei iš jų mokysitės ir į dalykus žiūrėsite nepalankiai ir strategiškai. Nuostoliai neišvengiami, todėl sėkmingai investuojantys investuotojai įtraukia „nuostolių psichologiją“ į savo investavimo strategijas ir naudoja įveikos strategijas.
Norėdami išsilaisvinti iš savo finansinių nuostolių baimės ir įveikti pažintinius paklaidus, jie mokosi susitvarkyti su neigiama patirtimi ir vengia priimti emociškai pagrįstus, panikos sukeltus sprendimus. Išmanieji investuotojai sutelkia dėmesį į racionalias ir apdairias prekybos strategijas, neleidžiant jiems patekti į įprastus spąstus, kylančius, kai psichologija ir emocijos veikia sprendimus.
Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.