Tiekimo grandinės finansavimas
Tiekimo grandinės finansavimas (SCF) yra technologijomis pagrįsto verslo ir finansavimo procesų rinkinys, jungiantis įvairias sandorio šalis - pirkėją, pardavėją ir finansinę instituciją - siekiant sumažinti finansavimo sąnaudas ir pagerinti verslo efektyvumą. Tiekimo grandinės finansavimas suteikia trumpalaikį kreditą, kuris optimizuoja apyvartinį kapitalą tiek pirkėjui, tiek pardavėjui.
Tiekimo grandinės finansavimui naudojami verslo sprendimai, optimizuojantys apyvartinį kapitalą ir užtikrinantys likvidumą įmonėms. Pagal SCF tiekėjai parduoda savo sąskaitas ar gautinas sumas su nuolaida bankams ar kitiems finansinių paslaugų teikėjams, dažnai vadinamus veiksniais. Mainais tiekėjai greičiau gauna prieigą prie skolingų pinigų, suteikdami galimybę juos panaudoti apyvartiniam kapitalui, o pirkėjai paprastai gauna daugiau laiko sumokėti. Užuot pasikliavęs tiekėjo kreditingumu, bankas bendrauja su pirkėju.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Tiekimo grandinės finansavimas yra technologijomis pagrįsto verslo ir finansavimo procesų rinkinys, jungiantis sandorio šalis, siekiant mažesnių išlaidų ir padidinus efektyvumą.
- Tiekimo grandinės finansavimas ypač gerai veikia tada, kai pirkėjas turi geresnį kredito reitingą nei pardavėjas ir todėl gali gauti kapitalo mažesnėmis sąnaudomis.
- Tiekimo grandinės finansavimas suteikia trumpalaikį kreditą, kuris optimizuoja apyvartinį kapitalą tiek pirkėjui, tiek pardavėjui.
Kaip veikia tiekimo grandinės finansai
Yra keli SCF sandoriai, įskaitant pirkėjo mokėtinų sumų pratęsimą, atsargų finansavimą ir mokėtinų sumų diskontavimą. SCF sprendimai skiriasi nuo tradicinių tiekimo grandinės programų, kad padidintų apyvartinį kapitalą, pavyzdžiui, faktoringo ir mokėjimo nuolaidų, dviem būdais:
- SCF susieja finansinius sandorius su verte, kai judama per tiekimo grandinę.
- SCF skatina pirkėjo ir pardavėjo bendradarbiavimą, o ne konkurenciją, kuri dažnai paverčia pirkėją prieš pardavėją ir atvirkščiai.
Pavyzdžiui, pirkėjas stengsis kiek įmanoma ilgiau atidėti mokėjimą, o pardavėjas siekia, kad būtų sumokėta kuo greičiau. Tiekimo grandinės finansavimas ypač gerai veikia tada, kai pirkėjas turi geresnį kredito reitingą nei pardavėjas ir todėl gali gauti kapitalo mažesnėmis sąnaudomis.
Pirkėjas gali išnaudoti šį pranašumą, kad galėtų susitarti dėl geresnių pardavėjo sąlygų, pavyzdžiui, pratęsti mokėjimo terminus, kurie pirkėjui leidžia taupyti grynuosius pinigus arba naudoti juos kitiems tikslams. Pardavėjas gauna naudos iš pigesnio kapitalo, tuo pačiu turėdamas galimybę parduoti savo gautinas sumas, kad gautų neatidėliotiną mokėjimą.
Tiekimo grandinės finansavimo (SCF) pavyzdys
Įprasta išplėstinių mokėtinų sumų operacija veikia taip: Tarkime, kad įmonė X perka prekes iš tiekėjo Y. Y tiekia prekes ir pateikia sąskaitą faktūrą X, kurią X patvirtina apmokėti standartinėmis 30 dienų kredito sąlygomis. Jei tiekėjas Y reikalauja sumokėti prieš 30 dienų kredito laikotarpį, tiekėjas gali paprašyti nedelsiant sumokėti (su nuolaida) už patvirtintą sąskaitą iš įmonės X finansinės institucijos. Finansų įstaiga perves sąskaitoje faktūroje nurodytą sumą (atėmus išankstinio mokėjimo nuolaidą) tiekėjui Y.
Atsižvelgiant į santykius tarp bendrovės X ir jos finansų įstaigos, pastaroji gali pratęsti mokėjimo terminą dar 30 dienų. Taigi X įmonė gavo 60 dienų kredito sąlygas, o ne 30 dienų, kurias pateikė tiekėjas Y, o Y mokėjimas buvo atliktas greičiau ir mažesnėmis sąnaudomis, nei jei ji būtų naudojusi tradicinę faktoringo agentūrą.
Paprastai SCF apima technologijos platformos naudojimą, siekiant automatizuoti operacijas ir sekti sąskaitos faktūros patvirtinimo ir atsiskaitymo procesą nuo inicijavimo iki pabaigos.
Didėjantį tiekimo grandinės finansavimo populiarumą pirmiausia lėmė didėjanti tiekimo grandinės globalizacija ir sudėtingumas, ypač tokiose pramonės šakose kaip automobilių pramonė, gamyba ir mažmeninė prekyba.
Ypatingos aplinkybės
Pasaulinio tiekimo grandinės finansų forumo, pramonės asociacijų konsorciumo, duomenimis, SCF struktūrų apskaita ir kapitalo tvarkymas bei ataskaitų teikimas buvo identifikuoti kaip galimos kliūtys greitesniam tiekimo grandinės finansavimo įsisavinimui. Iš dalies tai lemia SCF sandorių turinys ir optika bei galimas teisinis ir norminis poveikis, susijęs su tokių finansavimo mechanizmų naudojimu ir ataskaitų teikimu.
Ši problema ypač aktuali, atsižvelgiant į tai, kad apskaitos standartai ir praktika nėra suderinti visose jurisdikcijose, įskaitant pagrindines apskaitos disciplinas, tokias kaip TFAS, TAS, USGAAP ir kt.
Palyginkite investicinių sąskaitų teikėjo pavadinimą Aprašymas Skelbėjo informacijos atskleidimas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją.