Vidutiniai vokai: populiarus prekybos įrankis

Slenkamasis vidurkis (MA) yra populiari prekybos priemonė. Deja, jie linkę duoti melagingus signalus netvarkingose ​​rinkose. Taikant voką slenkamajam vidurkiui, kai kurių šių plakimo pjūklų sandorių galima išvengti, o prekybininkai gali padidinti savo pelną. Prekyba vokų prekyba daugelį metų buvo mėgstama techninių analitikų priemonė, o šios technikos integravimas su magistrantais leido sukurti naudingą derinį.

Kas yra vokas?

Kintamieji vidurkiai yra vieni iš lengviausiai naudojamų įrankių, prieinamų rinkos technikams. Paprastas slenkamasis vidurkis apskaičiuojamas pridedant akcijų uždarymo kainas per tam tikrą laikotarpį, paprastai dienomis ar savaitėmis. Pavyzdžiui, 10 dienų paprastas slenkamasis vidurkis apskaičiuojamas sudedant paskutinių 10 dienų uždarymo kainas ir padalinant visas iš 10. Procesas pakartojamas kitą dieną, naudojant tik naujausius 10 dienų duomenis. Dienos vertės yra sujungtos, kad būtų duomenų serija, kurią galima pažymėti kainų diagramoje. Ši metodika naudojama norint išlyginti duomenis ir nustatyti pagrindinę kainų tendenciją. (Mokymasis analizuoti diagramas gali būti labai naudinga priimant prekybos sprendimus. Norėdami sužinoti, kaip tai padaryti, skaitykite mokymo diagramų modelių analizės pamoką.)

Paprasti pirkimo signalai atsiranda tada, kai kainos artėja prie slenkančio vidurkio; pardavimo signalai atsiranda tada, kai kainos nukrenta žemiau slenkančio vidurkio. Ši idėja iliustruota panaudojant istorinį „Starbucks“ akcijų (NASDAQ: SBUX) pavyzdį nuo 2007 m.. 1 pav. Didelėmis rodyklėmis nurodomi laimėti sandoriai, o mažesnėms rodyklėms - prarasti sandoriai, kai atsižvelgiama į prekybos sąnaudas.

1 paveikslas. Mėnesinė „Starbucks“ diagrama rodo, kad paprasta slenkančio vidurkio perėjimo sistema būtų užfiksavusi dideles tendencijas

Šaltinis: „TradeNavigator“

Vokų trūkumai

1 paveiksle yra lengva pastebėti problemą, susijusią su kintamųjų vidurkių skaičiavimu, kad būtų galima nustatyti prekybos signalus. Nors toje diagramoje parodyta labai didelė laimėtojų prekyba, buvo penki sandoriai, kurie per penkerius metus padarė nedidelį pelną ar nuostolius. Abejotina, ar daugelis prekybininkų turėtų disciplinos, kad laikytųsi sistemos ir galėtų džiaugtis didžiausiais laimėtojais. (Norėdami rasti daugiau skaitymo, skaitykite Kantrybė yra prekybininko dorybė .)

Norėdami apriboti prekybą pjūklu, kai kurie technikai pasiūlė pridėti filtrą prie slenkančio vidurkio. Norėdami sudaryti vokus, jie pridėjo eilučių, kurios buvo tam tikru dydžiu virš ir žemiau slenkančio vidurkio. Sandoriai bus sudaromi tik tada, kai kainos judės per šias filtrų linijas, kurios buvo vadinamos vokais, nes jie apgaubė pradinę slenkančią vidutinę eilutę. Linijų išdėstymo 5% aukščiau ir žemiau slenkančio vidurkio sudarymo strategija, siekiant sudaryti voką, parodyta 2 paveiksle.

2 paveikslas: 5% eilučių pridėjimas virš ir žemiau slenkančio vidurkio sudaro judančio vidurkio vokus.

Šaltinis: „TradeNavigator“

Teoriškai vidutinio dydžio vokai veikia nerodydami pirkimo ar pardavimo signalo, kol nebus nustatyta tendencija. Analitikai tvirtino, kad reikalavimas, kad prieš einant ilgesniam laikui, turėtų būti 5% didesnis nei slenkamasis vidurkis, turėtų būti užkirstas kelias greitam nuostolių patiriamam plakimo pjūklu. Praktiškai tai, ką jie padarė, buvo kilstelėti plakimo juostą; kaip paaiškėjo, buvo tik tiek visokių pjūklų, tačiau jie vyko skirtingais kainų lygiais. (Sužinokite, kaip rinkos krypties pasikeitimas gali būti jūsų bilietas į didelę grąžą apyvartoje esančiose atsargose: „Pasukite į didelę grąžą“.)

Kitas vokų tokiu būdu naudojimo trūkumas yra tas, kad jis atideda įrašus apie laimėtus sandorius ir suteikia daugiau pelno praradus sandorius.

Kad vokai geriau veiktų

Slankaus vidurkio ar slenksčio vidurkio naudojimo tikslas yra nustatyti tendencijų pokyčius. Dažnai tendencijos yra pakankamai didelės, kad būtų galima kompensuoti nuostolius, patirtus dėl plaktukų prekybos, todėl tai yra naudinga prekybos priemonė norintiems sutikti su mažu pelningų sandorių procentu. (Norėdami daugiau sužinoti apie rinkos tendencijas, skaitykite trumpalaikes, tarpines ir ilgalaikes tendencijas .)

Tačiau nuovokūs rinkos stebėtojai pastebėjo kitą vokų naudojimą. 3 paveiksle parodyta „Starbucks“ savaitinė diagrama, kurios slenkamasis vidurkis yra 20 savaičių, o vokai nustatyti 20% virš ir žemiau slenkančio vidurkio. Didžiąją laiko dalį, kai kainos paliečia vokų linijas, kainos keičiasi atvirkščiai. Tačiau kartais būna ir toliau tendencijų, kurios sukelia nuostolius.

3 paveikslas. Platesni vokai yra naudingi nustatant trumpalaikes tendencijų pasikeitimus.

Šaltinis: „TradeNavigator“

Tarp ankstyviausių šios kovos su strategija šalininkų buvo Chesteris Keltneris. Savo 1960 m. Knygoje „Kaip užsidirbti pinigų iš prekių“ jis apibrėžė Keltnerio juostų idėją ir panaudojo šiek tiek sudėtingesnius skaičiavimus. Užuot pasinaudojęs artimu, norėdamas rasti savo slenkamą vidurkį, jis naudojo tipinę kainą, kuri apibūdinama kaip aukščiausio, žemiausio ir artimojo vidurkis. Užuot piešęs fiksuotų procentų vokus, Keltneris pakeitė vokų plotį, nustatydamas jį į 10 dienų paprastą dienos diapazono slenkamąjį vidurkį (kuris yra didelis, atėmus žemiausią). Šis metodas pavaizduotas 4 paveiksle. (Jei norite daugiau sužinoti apie Keltner kanalus, skaitykite Keltner kanalų atradimas ir Chaikino osciliatorius .)

4 paveikslas: „Keltner“ juostose yra didžioji dalis kainos veiksmo, ir trumpalaikiams prekybininkams jos gali būti naudingos kaip priešingų tendencijų sistema.

Šaltinis: „TradeNavigator“

Pirkimo signalai generuojami, kai kainos paliečia apatinę juostą, pavaizduotą žaliąja linija 4 paveiksle. Nors Keltner juostos yra pagerėjimas, palyginti su nustatytu procentiniu judančio vidurkio apvalkalu, vis tiek įmanoma patirti didelius nuostolius. Kaip matyti dešinėje diagramos pusėje, paskutinį kartą kainos palietus apatinį voką šioje diagramoje, jos toliau krito. Paprastas nuostolis užkirstų kelią nuostoliams išaugti per dideliais, o „Keltner“ juostos arba paprastesnis slenkamasis vidinis vokas būtų parduodama sistema, turinti prekybininkų pelno potencialą visais laiko tarpais. (Perskaitykite „Stop-Loss“ užsakymo svarbą skyriuje „Stop-Loss orderis: įsitikinkite, kad jį naudojate .“)

Vėliau Johnas Bollingeris, remdamasis slenkamojo vidurkio vokų ir Keltnerio juostų idėja, sukūrė Bollinger Bands®, apgaubiančią paprastą slenkamą vidurkį su dviem standartiniais nuokrypiais virš ir žemiau slenkančio vidurkio. Tai matematiškai tikslus vokų panaudojimo būdas norint pasiekti didelį laimimų sandorių skaičių, nes „Bollinger Bands®“ yra suprojektuoti taip, kad jame būtų 95% kainos. (Sužinokite daugiau apie „Keltner“ kanalus ir „Bollinger Bands®“, rinkdami pelną naudodami juostas ir kanalus .)

Išvada

Vidutiniai slenkstiniai vokai yra naudingas įrankis, leidžiantis pastebėti tendencijas po to, kai jos vystosi. Tikslesni įrankiai, pagrįsti ta pačia idėja, pavyzdžiui, „Keltner“ juostos ar „Bollinger Bands®“, yra naudingi nustatant trumpalaikių tendencijų didelės tikimybės posūkius. Išbandyti šias technologines priemones gali visi prekybininkai.